Đề tài Vốn kinh doanh và hiệu quả sử dụng vốn trong Doanh nghiệp tại Công ty TNHH 1 thành viên - Viện kinh tế kỹ thuật Thuốc Lá

Môc lôc Lêi nãi ®Çu Nãi ®Õn s¶n xuÊt kinh doanh d­íi bÊt cø h×nh th¸i kinh tÕ x· héi nµo, th× vèn lµ yÕu tè ®Çu tiªn gi÷ vai trß quan träng vµ quyÕt ®Þnh ®èi víi mét doanh nghiÖp. ThËt vËy doanh nghiÖp muèn tån t¹i vµ ph¸t triÓn th× ph¶i quan t©m ®Õn vÊn ®Ò t¹o lËp vèn, qu¶n lý vµ sö dông ®ång vèn sao cho cã hiÖu qu¶, nh»m ®em l¹i nhiÒu lîi nhuËn nhÊt. Vµ ®Ó ®¸p øng víi yªu cÇu ph¸t triÓn cña nÒn kinh tÕ ViÖt Nam trong c¬ chÕ thÞ tr­êng hiÖn nay §¶ng vµ Nhµ n­íc ta ®· vµ ®ang ban hµnh, söa ®æi c¬ chÕ qu¶n lý c¸c chÝnh s¸ch kinh tÕ - tµi chÝnh cho phï hîp víi t×nh h×nh míi. Tõ c¬ chÕ kinh tÕ kÕ ho¹ch ho¸ tËp trung quan liªu bao cÊp chuyÓn sang c¬ chÕ thÞ tr­êng cã sù qu¶n lý cña Nhµ n­íc nh­ hiÖn nay, c¸c doanh nghiÖp ph¶i tù chñ trong ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh còng nh­ ho¹t ®éng tµi chÝnh cña m×nh ®Ó gãp phÇn thóc ®Èy m¹nh mÏ sù t¨ng tr­ëng cña nÒn kinh tÕ. §iÒu nµy ®· ®Æt ra cho c¸c doanh nghiÖp nh÷ng yªu cÇu vµ nh÷ng ®ßi hái míi nh»m ®¸p øng kÞp thêi víi nh÷ng thay ®æi ®Ó cã thÓ tån t¹i vµ ph¸t triÓn. Thùc tÕ cho thÊy ®Ó cã thÓ ®øng v÷ng vµ c¹nh tranh trªn th­¬ng tr­êng, chñ doanh nghiÖp cÇn cã nh÷ng ®èi s¸ch thÝch hîp, mµ mét trong nh÷ng ®iÒu kiÖn cÇn vµ ®ñ ®ã lµ quan t©m ®Æc biÖt tíi t×nh h×nh tµi chÝnh cña m×nh. NÕu nh­ viÖc cung øng s¶n xuÊt, tiªu thô ®­îc tiÕn hµnh b×nh th­êng ®óng tiÕn ®é sÏ lµ tiÒn ®Ò ®Ó ®¶m b¶o cho ho¹t ®éng tµi chÝnh cã hiÖu qu¶. Kh«ng kÐm phÇn quan träng lµ viÖc tæ chøc vµ huy ®éng c¸c nguån vèn kÞp thêi, viÖc qu¶n lý, ph©n phèi vµ sö dông c¸c nguån vèn hîp lý sÏ t¹o ®iÒu kiÖn tèt cho ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh ®­îc tiÕn hµnh mét c¸ch liªn tôc vµ cã lîi nhuËn cao. Do ®ã ®Ó ®¸p øng mét phÇn c¸c yªu cÇu mang tÝnh chÊt chiÕn l­îc cña m×nh, c¸c doanh nghiÖp cÇn ph¶i t×m mäi biÖn ph¸p ®Ó n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn. Nh­ vËy viÖc n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn kh«ng nh÷ng cã ý nghÜa quan träng trong viÖc ®¸nh gi¸ tiÒm lùc vèn cã cña c«ng ty, xem xÐt kh¶ n¨ng vµ thÕ m¹nh trong s¶n xuÊt kinh doanh mµ th«ng qua ®ã x¸c ®Þnh ®­îc xu h­íng ph¸t triÓn cña doanh nghiÖp. Lµ mét doanh nghiÖp cã chøc n¨ng nghiªn cøu khoa häc võa s¶n xuÊt kinh doanh thuéc Tæng c«ng ty thuèc l¸ ViÖt Nam trong qu¸ tr×nh ho¹t ®éng ViÖn KTKT thuèc l¸ ®­îc Nhµ n­íc giao cho qu¶n lý vµ sö dông mét l­îng vèn nhÊt ®Þnh, cïng víi c¸c nguån vèn tù bæ sung kh¸c dùa trªn nguyªn t¾c b¶o ®¶m sö dông vèn cã hiÖu qu¶ vµ t«n träng nguyªn t¾c tµi chÝnh, tÝn dông, ®Æc biÖt t«n träng ph¸p luËt. XuÊt ph¸t tõ nhËn thøc tÇm quan träng cña vèn vµ hiÖu qu¶ sö dông vèn trong doanh nghiÖp, em ®· thùc tËp t¹i C«ng ty TNHH 1 TV- ViÖn Kinh TÕ Kü ThuËt thuèc l¸ vµ ®· chän ®Ò tµi: "Vèn kinh doanh vµ hiÖu qu¶ sö dông vèn trong doanh nghiÖp". Trong qu¸ tr×nh hoµn thµnh b¸o c¸o nµy em ®· nhËn ®­îc sù gióp ®ì cña c¸n bé c«ng ty còng nh­ phßng Tµi chÝnh kÕ to¸n. CHƯƠNG II T×nh H×nh Tæ Chøc Vµ HiÖu Qu¶ Sö Dông Vèn Kinh Doanh Cña C«ng Ty TNHH mét Thµnh Viªn ViÖn Kinh TÕ Kü ThuËt Thuèc L¸ 2.1. Mét sè nÐt c¬ b¶n cña C«ng ty TNHH 1 TV ViÖn Kinh TÕ Kü ThuËt thuèc l¸ 2.1.1. Qu¸ tr×nh h×nh thµnh vµ ph¸t triÓn cña c«ng ty ViÖn Kinh tÕ Kü thuËt thuèc l¸ lµ mét ®¬n vÞ nghiªn cøu khoa häc, thµnh viªn cña Tæng c«ng ty thuèc l¸ ViÖt Nam, ®­îc thµnh lËp theo QuyÕt ®Þnh sè: 19/CNTP-TCCB ngµy 22/4/1986. Ngµy 05/9/2006 ®­îc ChÝnh phñ ký quyÕt ®Þnh sè 206/2006/Q§-TTg chuyÓn ViÖn Kinh tÕ Kü thuËt Thuèc l¸ thµnh doanh nghiÖp khoa häc c«ng nghÖ ho¹t ®éng theo lo¹i h×nh c«ng ty tr¸ch nhiÖm h÷u h¹n mét thµnh viªn. Tªn giao dÞch: Tªn viÕt b»ng tiÕng ViÖt: ViÖn Kinh tÕ Kü thuËt Thuèc l¸ Tªn viÕt b»ng tiÕng Anh: Tobacco Economic Technical Istitute 2.1.2. LÜnh vùc ho¹t ®éng vµ ngµnh nghÒ kinh doanh - LÜnh vùc ho¹t ®éng vµ ngµnh nghÒ kinh doanh cña ViÖn gåm: Nghiªn cøu khoa häc; chuyÓn giao c«ng nghÖ; ph©n tÝch, gi¸m ®Þnh chÊt l­îng nguyªn vËt liÖu, phô liÖu thuèc l¸, c¸c s¶n phÈm thuèc l¸. Kinh doanh c¸c dÞch vô khoa häc kü thuËt, ®µo t¹o, th«ng tin, hîp t¸c quèc tÕ trong vµ ngoµi ngµnh thuèc l¸. S¶n xuÊt vµ kinh doanh thuèc l¸, h¹t gièng, h­¬ng liÖu vµ phô liÖu thuèc lµ, thuèc l¸ tÊm, ph©n bãn chuyªn dïng cho c©y thuèc l¸; kinh doanh thuèc l¸ bao. S¶n xuÊt kinh doanh c¸c s¶n phÈm n«ng nghiÖp, thùc phÈm vµ ®å uèng; kinh doanh xuÊt nhËp khÈu vµ c¸c ngµnh, nghÒ kh¸c theo quy ®Þnh cña ph¸p luËt. S¬ ®å tæ chøc Cña viÖn Kinh tÕ Kü thuËt thuèc l¸ Chñ tÞch ViÖn ViÖn tr­ëng C¸c phßng nghiÖp vô: -Tæ chøc Hµnh chÝnh - KÕ ho¹ch -Tµi chÝnh KÕ to¸n -Phßng Kinh doanh C¸c phßng nghiªn cøu: - Sinh häc - C«ng nghÖ - Ph©n tÝch C¸c ®¬n vÞ trùc thuéc: - Chi nh¸nh ViÖn Kinh tÕ Kü thuËt Thuèc l¸ TP HCM - Chi nh¸nh ViÖn KTKT Thuèc l¸ t¹i Cao B»ng - Chi nh¸nh ViÖn KTKT Tl¸ t¹i B¾c Giang - Chi nh¸nh ViÖn KTKT Tl¸ t¹i Hµ T©y 2.2. T×nh h×nh tæ chøc qu¶n lý vµ hiÖu qu¶ sö dông vèn kinh doanh cña c«ng ty TNHH 1 TV - ViÖn Kinh TÕ Kü ThuËt thuèc l¸ 2.2.1. Ph©n tÝch sù t¨ng gi¶m cña tæng tµi s¶n vµ tæng nguån vèn. 2.2.1.1. B¶ng c©n ®èi kÕ to¸n T×nh h×nh tµi s¶n vµ nguån vèn cña C«ng ty TNHH 1 TV – ViÖn Kinh TÕ Kü ThuËt thuèc l¸ trong hai n¨m 2007 vµ 2008 ®­îc thÓ hiÖn trong b¶ng c©n ®èi kÕ to¸n sau: B¶ng 1: B¶ng c©n ®èi kÕ to¸n n¨m 2007. §¬n vÞ tÝnh: VN§ ChØ tiªu M· sè Sè cuèi n¨m Sè ®Çu n¨m 1 2 3 4 Tµi S¶n A- Tµi S¶n Ng¾n H¹n 100 28,056,229,183 22,678,162,151 I. TiÒn vµ c¸c kho¶n t­¬ng ®­¬ng tiÒn 110 3,659,783,410 3,501,154,969 1. TiÒn 111 3,659,783,410 3,501,154,969 2. C¸c kho¶n t¬ng ®¬ng tiÒn 112 0 0 II. C¸c kho¶n ®Çu t tµi chÝnh ng¾n h¹n 120 17,600,000,000 2,200,000,000 1. §Çu t ng¾n h¹n 121 17,600,000,000 2,200,000,000 2. Dù phßng gi¶m gi¸ chøngkho¸n ®Çu t ng¾n h¹n 129 0 0 III. C¸c kho¶n ph¶i thu ng¾nh¹n 130 2,979,704,200 12,367,950,831 1. Ph¶I thu cña kh¸ch hµng 131 2,601,876,670 11,342,011,852 2. Tr¶ tríc cho ngêi b¸n 132 219,787,000 0 3. Ph¶I thu néi bé ng¾n h¹n 133 0 0 4. C¸c kho¶n ph¶i thu kh¸c 145 549,694,524 1,394,622,537 5. Dù phßng kho¶n ph¶i thukhã ®ßi 139 -391,653,994 -368,683,558 IV. Hµng tån kho 140 3,306,167,111 4,152,695,701 1. Hµng tån kho 141 3,306,167,111 4,369,992,168 2. Dù phßng gi¶m gi¸ hµng tånkho 149 0 -217,296,467 V. Tµi s¶n ng¾n h¹n kh¸c 150 510,574,462 456,360,650 1. Chi phÝ tr¶ tríc ng¾n h¹n 151 29,432,793 43,808,000 2. ThuÕ GTGT ®îc khÊu trõ 152 0 194,666,997 3. ThuÕ vµ c¸c kho¶n kh¸c ph¶ithu nhµ níc 154 26,273,790 26,273,790 4. Tµi s¶n ng¾n h¹n kh¸c 158 454,867,879 191,611,863 B. Tµi s¶n dµi h¹n 200 18,984,025,929 20,658,031,325 I. C¸c kho¶n ph¶i thu dµi h¹n 210 0 0 1. Ph¶i thu dµi h¹n cña kh¸ch hµng 211 0 0 2. Ph¶i thu dµi h¹n néi bé 213 0 0 3.Ph¶i thu dµi h¹n kh¸c 218 0 0 4. Dù phßng ph¶i thu dµi h¹n khã®ßi 219 0 0 II. Tµi s¶n cè ®Þnh 220 16,474,969,970 18,401,514,652 1. Tµi s¶n cè ®Þnh h÷u h×nh 221 16,393,436,075 18,304,980,757 - Nguyªn gi¸ 222 36,895,428,686 36,789,315,714 - Gi¸ trÞ hao mßn lòy kÕ 223 -20,501,992,611 -18,484,334,957 2. Tµi s¶n cè ®Þnh v« h×nh 227 60,000,000 75,000,000 - Nguyªn gi¸ 228 150,000,000 150,000,000 - Gi¸ trÞ hao mßn lòy kÕ 229 -90,000,000 -75,000,000 3. Chi phÝ XDCB dë dang 229 21,533,895 21,533,895 III. C¸c kho¶n ®Çu t tµi chÝnh dµi h¹n 250 2,226,853,900 2,058,903,900 1. §Çu t vµo c«ng ty con 251 0 0 2. §Çu t vµo c«ng ty liªn kªt, liªndoanh 252 0 0 3. §Çu t dµi h¹n kh¸c 258 2,226,853,900 2,058,903,900 4. Dù phßng gi¶m gi¸ ®Çu t tµichÝnh dµi h¹n 259 0 0 IV. Tµi s¶n dµi h¹n kh¸c 260 282,202,059 197,612,773 1. Chi phÝ tr¶ tríc dµi h¹n 261 282,202,059 197,612,773 2. Tµi s¶n thuÕ thu nhËp ho·n l¹i 262 0 0 3. Tµi s¶n dµi h¹n kh¸c 268 0 0 Tæng céng tµi s¶n 270 47,040,255,112 43,336,193,476 ChØ tiªu M· sè Sè cuèi n¨m Sè ®Çu n¨m 1 2 3 4 Nguån vèn A. Nî ph¶i tr¶ 300 15,724,767,358 17,397,419,113 I. Nî ng¾n h¹n 310 13,056,913,531 13,916,378,606 1. Vay vµ nî ng¾n h¹n 311 0 0 2. Ph¶i tr¶ cho ngêi b¸n 312 2,792,532,884 796,240,250 3. Ngêi mua tr¶ tiÒn tríc 313 429,977,556 752,220,400 4. ThuÕ vµ c¸c kho¶n ph¶i népnhµ níc 314 366,026,605 1,172,944,861 5. Ph¶i tr¶ ngêi lao ®éng 315 1,847,279,723 1,635,714,365 6. Chi phÝ ph¶i tr¶ 316 287,406,380 266,104,492 7. Ph¶i tr¶ néi bé 317 4,868,134,506 7,674,320,927 8. C¸c kho¶n ph¶i tr¶, ph¶i népng¾n h¹n kh¸c 319 2,465,555,877 1,618,833,311 II. Nî dµi h¹n 330 2,667,853,827 3,481,040,507 1. Ph¶i tr¶ dµi h¹n ngêi b¸n 331 0 0 2. Ph¶i tr¶ dµi h¹n néi bé 332 2,620,060,236 3,100,655,868 3. Ph¶i tr¶ dµi h¹n kh¸c 333 0 0 4. Vay vµ nî dµi h¹n 334 0 0 5. ThuÕ thu nhËp ho·n l¹i ph¶i tr¶ 335 0 0 6. Dù phßng trî cÊp mÊt viÖc lµm 336 47,793,591 380,384,639 B. Nguån vèn chñ së h÷u 400 31,321,487,754 25,938,774,363 I. Vèn chñ së h÷u 411 25,604,114,949 18,801,222,338 1. Vèn ®Çu t cña chñ së h÷u 415 24,849,968,880 18,331,992,503 2. Chªnh lÖch ®¸nh gi¸ l¹i tµi s¶n 416 0 0 3. Chªnh lÖch tû gi¸ hèi ®o¸i 417 0 0 4. Quü ®Çu t ph¸t triÓn 418 356,163,787 223,772,217 5. Quü dù phßng tµi chÝnh 419 38,080,660 19,692,942 6. Quü kh¸c thuéc nguån vènchñ së h÷u 420 0 0 7. Lîi nhuËn sau thuÕ cha ph©nphèi 421 292,151,126 158,014,180 8. Nguån vèn ®Çu t XDCB 421 67,750,496 67,750,496 II. Nguån kinh phÝ vµ quü kh¸c 420 5,717,372,805 7,137,552,025 1. Quü khen th­ëng, phóc lîi 431 23,477,529 123,981,618 2. Nguån kinh phÝ 432 4,600,000 12,900,000 3. Nguån kinh phÝ h×nh thµnh TSC§ 433 5,689,295,276 7,000,670,407 Tæng céng nguån vèn 430 47,046,255,112 43,336,193,476 B¶ng 2: B¶ng c©n ®èi kÕ to¸n n¨m 2008 §¬n VÞ TÝnh:VN§ ChØ tiªu M· sè Sè cuèi n¨m Sè ®Çu n¨m 1 2 3 4 Tµi S¶n A- Tµi S¶n Ng¾n H¹n 100 33,500,870,183 28,056,229,183 I. TiÒn vµ c¸c kho¶n t¬ng ®¬ng tiÒn 110 6,090,024,030 3,659,783,410 1. TiÒn 111 6,090,024,030 3,659,783,410 2. C¸c kho¶n t¬ng ®¬ng tiÒn 112 0 0 II. C¸c kho¶n ®Çu t tµi chÝnh ng¾n h¹n 120 7,139,313,087 17,600,000,000 1. §Çu t ng¾n h¹n 121 7,139,313,087 17,600,000,000 2. Dù phßng gi¶m gi¸ chøngkho¸n ®Çu t ng¾n h¹n 129 0 0 III. C¸c kho¶n ph¶i thu ng¾nh¹n 130 6,358,637,039 2,979,704,200 1. Ph¶I thu cña kh¸ch hµng 131 6,406,867,626 2,601,876,670 2. Tr¶ tríc cho ngêi b¸n 132 62,422,136 219,787,000 3. Ph¶I thu néi bé ng¾n h¹n 133 0 0 4. C¸c kho¶n ph¶i thu kh¸c 145 637,594,712 549,694,524 5. Dù phßng kho¶n ph¶i thukhã ®ßi 139 -748,247,435 -391,653,994 IV. Hµng tån kho 140 13,006,716,540 3,306,167,111 1. Hµng tån kho 141 13,006,716,540 3,306,167,111 2. Dù phßng gi¶m gi¸ hµng tånkho 149 0 0 V. Tµi s¶n ng¾n h¹n kh¸c 150 906,179,487 510,574,462 1. Chi phÝ tr¶ tríc ng¾n h¹n 151 40,719,133 29,432,793 2. ThuÕ GTGT ®îc khÊu trõ 152 486,764,752 0 3. ThuÕ vµ c¸c kho¶n kh¸c ph¶ithu nhµ níc 154 12,941,934 26,273,790 4. Tµi s¶n ng¾n h¹n kh¸c 158 365,753,668 454,867,879 B. Tµi s¶n dµi h¹n 200 18,997,250,834 18,984,025,929 I. C¸c kho¶n ph¶i thu dµi h¹n 210 0 0 1. Ph¶i thu dµi h¹n cña kh¸ch hµng 211 0 0 2. Ph¶i thu dµi h¹n néi bé 213 0 0 3.Ph¶i thu dµi h¹n kh¸c 218 0 0 4. Dù phßng ph¶i thu dµi h¹n khã®ßi 219 0 0 II. Tµi s¶n cè ®Þnh 220 16,195,917,733 16,474,969,970 1. Tµi s¶n cè ®Þnh h÷u h×nh 221 16,129,383,838 16,393,436,075 - Nguyªn gi¸ 222 39,615,712,504 36,895,428,686 - Gi¸ trÞ hao mßn lòy kÕ 223 -23,486,328,666 -20,501,992,611 2. Tµi s¶n cè ®Þnh v« h×nh 227 45,000,000 60,000,000 - Nguyªn gi¸ 228 150,000,000 150,000,000 - Gi¸ trÞ hao mßn lòy kÕ 229 105,000,000 -90,000,000 3. Chi phÝ XDCB dë dang 229 21,533,895 21,533,895 III. C¸c kho¶n ®Çu t tµi chÝnh dµi h¹n 250 2,778,188,900 2,226,853,900 1. §Çu t vµo c«ng ty con 251 0 0 2. §Çu t vµo c«ng ty liªn kªt, liªndoanh 252 0 0 3. §Çu t dµi h¹n kh¸c 258 2,778,188,900 2,226,853,900 4. Dù phßng gi¶m gi¸ ®Çu t tµichÝnh dµi h¹n 259 0 0 IV. Tµi s¶n dµi h¹n kh¸c 260 23,144,201 282,202,059 1. Chi phÝ tr¶ tríc dµi h¹n 261 23,144,201 282,202,059 2. Tµi s¶n thuÕ thu nhËp ho·n l¹i 262 0 0 3. Tµi s¶n dµi h¹n kh¸c 268 0 0 Tæng céng tµi s¶n 270 52,498,121,017 47,040,255,112 ChØ tiªu M· sè Sè cuèi n¨m 1 2 3 Nguån vèn A. Nî ph¶i tr¶ 300 19,648,270,673 15,724,767,358 I. Nî ng¾n h¹n 310 16,233,609,721 13,056,913,531 1. Vay vµ nî ng¾n h¹n 311 0 0 2. Ph¶i tr¶ cho ngêi b¸n 312 2,133,866,543 2,792,532,884 3. Ng­êi mua tr¶ tiÒn tríc 313 1,489,927,350 429,977,556 4. ThuÕ vµ c¸c kho¶n ph¶i népnhµ níc 314 767,367,527 366,026,605 5. Ph¶i tr¶ ng­êi lao ®éng 315 2,858,924,439 1,847,279,723 6. Chi phÝ ph¶i tr¶ 316 248,296,511 287,406,380 7. Ph¶i tr¶ néi bé 317 5,480,734,611 4,868,134,506 8. C¸c kho¶n ph¶i tr¶, ph¶i népng¾n h¹n kh¸c 319 3,254,492,740 2,465,555,877 II. Nî dµi h¹n 330 3,414,660,952 2,667,853,827 1. Ph¶i tr¶ dµi h¹n ng­êi b¸n 331 0 0 2. Ph¶i tr¶ dµi h¹n néi bé 332 2,208,672,411 2,620,060,236 3. Ph¶i tr¶ dµi h¹n kh¸c 333 0 0 4. Vay vµ nî dµi h¹n 334 1,083,000,000 0 5. ThuÕ thu nhËp ho·n l¹i ph¶i tr¶ 335 0 0 6. Dù phßng trî cÊp mÊt viÖc lµm 336 122,988,541 47,793,591 B. Nguån vèn chñ së h÷u 400 32,849,850,344 31,321,487,754 I. Vèn chñ së h÷u 411 26,052,673,867 25,604,114,949 1. Vèn ®Çu t­ cña chñ së h÷u 415 24,919,968,880 24,849,968,880 2. Chªnh lÖch ®¸nh gi¸ l¹i tµi s¶n 416 0 0 3. Chªnh lÖch tû gi¸ hèi ®o¸i 417 0 0 4. Quü ®Çu t­ ph¸t triÓn 418 560,136,598 356,163,787 5. Quü dù phßng tµi chÝnh 419 68,215,773 38,080,660 6. Quü kh¸c thuéc nguån vènchñ së h÷u 420 0 0 7. Lîi nhuËn sau thuÕ cha ph©nphèi 421 436,602,120 292,151,126 8. Nguån vèn ®Çu t XDCB 421 67,750,496 67,750,496 II. Nguån kinh phÝ vµ quü kh¸c 420 6,797,176,477 5,717,372,805 1. Quü khen thëng, phóc lîi 431 15,097,130 23,477,529 2. Nguån kinh phÝ 432 -98,591,060 4,600,000 3. Nguån kinh phÝ h×nh thµnh TSC§ 433 6,880,670,407 5,689,295,276 Tæng céng nguån vèn 430 52,498,121,017 47,046,255,112 2.2.1.2.Ph©n tÝch biÕn ®éng cña nguån vèn. Tõ sè liÖu cña b¶ng c©n ®èi kÕ to¸n, ta tÝnh to¸n vµ lªn biÓu tæng hîp nh»m ®¸nh gi¸ biÕn ®éng vÒ nguån vèn nh­ sau: B¶ng 3: B¶ng nghiªn cøu ®¸nh gi¸ biÕn ®éng tµi s¶n §¬n VÞ TÝnh:VN§ ChØ tiªu N¨m 2007 N¨m 2008 Chªnh lÖch Sè tiÒn % 1 2 3 4 5 A- Tµi S¶n Ng¾n H¹n 28,056,229,183 33,500,870,183 5,444,641,000 19.41 I. TiÒn vµ c¸c kho¶n t¬ng ®¬ng tiÒn 3,659,783,410 6,090,024,030 2,430,240,620 66.4 1. TiÒn 3,659,783,410 6,090,024,030 2,430,240,620 66.4 2. C¸c kho¶n t¬ng ®¬ng tiÒn 0 0 0 0 II. C¸c kho¶n ®Çu t­ tµi chÝnh ng¾n h¹n 17,600,000,000 7,139,313,087 -10,460,686,913 -59.44 1. §Çu t ng¾n h¹n 17,600,000,000 7,139,313,087 -10,460,686,913 -59.44 2. Dù phßng gi¶m gi¸ chøngkho¸n ®Çu t­ ng¾n h¹n 0 0 0 0 III. C¸c kho¶n ph¶i thu ng¾n h¹n 2,979,704,200 6,358,637,039 3,378,932,839 113.4 1. Ph¶I thu cña kh¸ch hµng 2,601,876,670 6,406,867,626 3,804,990,956 146.24 2. Tr¶ tríc cho ngêi b¸n 219,787,000 62,422,136 -157,364,864 -71.6 3. Ph¶I thu néi bé ng¾n h¹n 0 0 0 0 4. C¸c kho¶n ph¶i thu kh¸c 549,694,524 637,594,712 87,900,188 15.99 5. Dù phßng kho¶n ph¶i thukhã ®ßi -391,653,994 -748,247,435 -356,593,441 91.05 IV. Hµng tån kho 3,306,167,111 13,006,716,540 9,700,549,429 293.41 1. Hµng tån kho 3,306,167,111 13,006,716,540 9,700,549,429 293.41 2. Dù phßng gi¶m gi¸ hµng tån kho 0 0 0 0 V. Tµi s¶n ng¾n h¹n kh¸c 510,574,462 906,179,487 395,605,025 77.48 1. Chi phÝ tr¶ tríc ng¾n h¹n 29,432,793 40,719,133 11,286,340 38.35 2. ThuÕ GTGT ®îc khÊu trõ 0 486,764,752 486,764,752 0 3. ThuÕ vµ c¸c kho¶n kh¸c ph¶i thu nhµ níc 26,273,790 12,941,934 -13,331,856 -50.74 4. Tµi s¶n ng¾n h¹n kh¸c 454,867,879 365,753,668 -89,114,211 -19.59 B. Tµi s¶n dµi h¹n 18,984,025,929 18,997,250,834 13,224,905 0.07 I. C¸c kho¶n ph¶i thu dµi h¹n 0 0 0 0 1. Ph¶i thu dµi h¹n cña kh¸ch hµng 0 0 0 0 2. Ph¶i thu dµi h¹n néi bé 0 0 0 0 3.Ph¶i thu dµi h¹n kh¸c 0 0 0 0 4. Dù phßng ph¶i thu dµi h¹n khã ®ßi 0 0 0 0 II. Tµi s¶n cè ®Þnh 16,474,969,970 16,195,917,733 -279,052,237 -1.69 1. Tµi s¶n cè ®Þnh h÷u h×nh 16,393,436,075 16,129,383,838 -264,052,237 -1.61 - Nguyªn gi¸ 36,895,428,686 39,615,712,504 2,720,283,818 7.37 - Gi¸ trÞ hao mßn lòy kÕ -20,501,992,611 -23,486,328,666 -2,984,336,055 14.56 2. Tµi s¶n cè ®Þnh v« h×nh 60,000,000 45,000,000 -15,000,000 -25 - Nguyªn gi¸ 150,000,000 150,000,000 0 0 - Gi¸ trÞ hao mßn lòy kÕ -90,000,000 105,000,000 195,000,000 -216.67 3. Chi phÝ XDCB dë dang 21,533,895 21,533,895 0 0 III. C¸c kho¶n ®Çu t tµi chÝnh dµi h¹n 2,226,853,900 2,778,188,900 551,335,000 24.76 1. §Çu t vµo c«ng ty con 0 0 0 0 2. §Çu t vµo c«ng ty liªn kªt, liªn doanh 0 0 0 0 3. §Çu t­ dµi h¹n kh¸c 2,226,853,900 2,778,188,900 551,335,000 24.76 4. Dù phßng gi¶m gi¸ ®Çu t­ tµi chÝnh dµi h¹n 0 0 0 0 IV. Tµi s¶n dµi h¹n kh¸c 282,202,059 23,144,201 -259,057,858 -91.8 1. Chi phÝ tr¶ tríc dµi h¹n 282,202,059 23,144,201 -259,057,858 -91.8 2. Tµi s¶n thuÕ thu nhËp ho·n l¹i 0 0 0 0 3. Tµi s¶n dµi h¹n kh¸c 0 0 0 0 Tæng céng tµi s¶n 47,040,255,112 52,498,121,017 5,457,865,905 11.6 C¸ch tÝnh chªnh lÖch: - Chªnh lÖch tuyÖt ®èi(sè tiÒn) cña tõng lo¹i tµi s¶n thêi ®iÓm cuèi n¨m 2008 so víi cuèi n¨m 2007 gi¸ trÞ tõng lo¹i tµi s¶n cuèi n¨m 2008 trõ ®i gi¸ trÞ tõng lo¹i tµi s¶n t­¬ng øng cuèi n¨m 2007(cét (4)= cét (3) – cét (2)) - Chªnh lÖch t­¬ng ®èi(%) b»ng chªnh lÖch sè tiÒn chia cho gi¸ trÞ tµi s¶n t¹i thêi ®iÓm cuèi n¨m 2007 Qua b¶ng sè liÖu 3 cho thÊy: Quy m« tµi s¶n cña c«ng ty t¨ng lªn 5,457,865,905(§) t­¬ng øng víi tèc ®é t¨ng lµ 11.6%, tuy nhiªn nguyªn nh©n cña viÖc t¨ng lªn nµy lµ do nh©n tè nµo th× ta cÇn xem xÐt ®¸nh gi¸ cô thÓ h¬n Trong n¨m 2008 tµi s¶n dµi h¹n hÇu nh­ duy tr× ë møc cè ®Þnh, chØ t¨ng 0.07% so víi cuèi n¨m 2007, sù t¨ng lªn ®¸ng kÓ cña tæng tµi s¶n lµ do møc t¨ng kh¸ cao cña tµi s¶n ng¾n h¹n, t¨ng 19.41% so víi cuèi 2007. Trong ®ã tiÒn, c¸c kho¶n ph¶i thu kh¸ch hµng, c¸c kho¶n dù phßng vµ hµng tån kho lµ t¨ng m¹nh nhÊt. L­îng hµng tån kho ø ®äng lín cïng víi l­îng tiÒn ®ang bÞ kh¸ch hµng chiÕm dông cho thÊy viÖc kinh doanh cña doanh nghiÖp ®ang gÆp nh÷ng khã kh¨n trë ng¹i, cã thÓ lµ b¸n hµng chËm cho kh¸ch hµng nî l©u, kh«ng thu håi ®­îc dÉn ®Õn viÖc trÝch lËp c¸c kho¶n dù phßng ph¶i thu t¨ng 91.05%. C¸c kho¶n ph¶i thu nhµ n­íc còng nh­ c¸c kho¶n tr¶ tr­íc cho ng­êi b¸n vµ c¸c chøng kho¸n ng¾n h¹n gi¶m ®¸ng kÓ cho thÊy doanh nghiÖp ®ang dïng c¸c biÖn ph¸p ®Ó t¨ng l­îng tiÒn mÆt ngoµi l­îng tiÒn thu ®­îc tõ b¸n hµng, qua ®ã gi¶m ®­îc l­îng vèn bÞ ng­êi kh¸c chiÕm dông. Tuy nhiªn doanh nghiÖp cÇn chó ý ®Õn viÖc thu håi c«ng nî th× viÖc gi¶m nguån vèn bÞ ng­êi kh¸c chiÕm dông sÏ ®¹t hiÖu qu¶ h¬n. Trong c¸c tµi s¶n dµi h¹n th× chi phÝ tr¶ tr­íc dµi h¹n gi¶m m¹nh 91.8%, ®Çu t­ tµi chÝnh dµi h¹n t¨ng ®¸ng kÓ, cßn tµi s¶n cè ®Þnh cã xu h­íng gi¶m nhÑ chøng tá doanh nghiÖp ®ang thiªn vµo ®Çu t­ tµi chÝnh h¬n lµ viÖc t¨ng c­êng më réng s¶n xuÊt trong doanh nghiÖp, m¸y mãc thiÕt bÞ chØ trÝch khÊu hao cho ho¹t ®éng s¶n xuÊt mµ kh«ng ®­îc mua s¾m n©ng cÊp phôc vô cho t¸i ®Çu t­ më réng. Qua ph©n tÝch t×nh h×nh tµi s¶n cña C«ng Ty TNHH 1TV- ViÖn kinh TÕ Kü ThuËt Thuèc l¸ cho thÊy c¬ cÊu tµi s¶n cña doanh nghiÖp cã sù biÕn ®éng theo h­íng kh«ng mÊy tÝch cùc, doanh nghiÖp cÇn cã biÖn ph¸p gi¶m l­îng hµng tån kho, c¸c kho¶n ph¶i thu ®ång thêi chó ý tËp trung t¸i ®Çu t­ cho m¸y mãc thiÕt bÞ. ViÖc ph©n tÝch t×nh h×nh tµi s¶n rÊt cÇn thiÕt, nh»m môc ®Ých ®¸nh gi¸ t×nh h×nh qu¶n lý vµ sö dông tµi s¶n, còng nh­ sù t¸c ®éng cña nã vµo ho¹t ®éng kinh doanh cña c«ng ty. §ång thêi qua ph©n tÝch t×m ra nh÷ng ®iÓm bÊt hîp lý trong viÖc sö dông tµi s¶n ®Ó ®­a ra nh÷ng biÖn ph¸p kh¾c phôc kÞp thêi, phôc vô tèt cho qu¸ trÝnh kinh doanh cña doanh nghiÖp. 2.2.1.4. Ph©n tÝch biÕn ®éng cña nguån vèn Tõ sè liÖu cña b¶ng c©n ®èi kÕ to¸n, ta tÝnh vµ lªn biÓu tæng hîp nh»m ®¸nh gi¸ biÕn ®éng vÒ nguån vèn nh­ sau: B¶ng 4: C¬ cÊu nguån vèn §¬n VÞ TÝnh:VN§ Cuèi 2007 Cuèi 2008 ChØ tiªu Sè tiÒn Tû träng Sè tiÒn Tû träng 1 2 3 4 5 Nguån vèn A. Nî ph¶i tr¶ 15,724,767,358 33.42 19,648,270,673 37.43 I. Nî ng¾n h¹n 13,056,913,531 27.75 16,233,609,721 30.92 1. Vay vµ nî ng¾n h¹n 0 0 0 0 2. Ph¶i tr¶ cho ngêi b¸n 2,792,532,884 5.94 2,133,866,543 4.06 3. Ngêi mua tr¶ tiÒn tríc 429,977,556 0.91 1,489,927,350 2.84 4. ThuÕ vµ c¸c kho¶n ph¶i nép nhµ n­íc 366,026,605 0.78 767,367,527 1.46 5. Ph¶i tr¶ ngêi lao ®éng 1,847,279,723 3.93 2,858,924,439 5.45 6. Chi phÝ ph¶i tr¶ 287,406,380 0.61 248,296,511 0.47 7. Ph¶i tr¶ néi bé 4,868,134,506 10.35 5,480,734,611 10.44 8. C¸c kho¶n ph¶i tr¶, ph¶i nép ng¾n h¹n kh¸c 2,465,555,877 5.24 3,254,492,740 6.2 II. Nî dµi h¹n 2,667,853,827 5.67 3,414,660,952 6.5 1. Ph¶i tr¶ dµi h¹n ng­êi b¸n 0 0 0 0 2. Ph¶i tr¶ dµi h¹n néi bé 2,620,060,236 5.57 2,208,672,411 4.21 3. Ph¶i tr¶ dµi h¹n kh¸c 0 0 0 0 4. Vay vµ nî dµi h¹n 0 0 1,083,000,000 2.06 5. ThuÕ thu nhËp ho·n l¹i ph¶i tr¶ 0 0 0 0 6. Dù phßng trî cÊp mÊt viÖc lµm 47,793,591 0.1 122,988,541 0.23 B. Nguån vèn chñ së h÷u 31,321,487,754 66.58 32,849,850,344 62.57 I. Vèn chñ së h÷u 25,604,114,949 54.42 26,052,673,867 49.63 1. Vèn ®Çu t cña chñ së h÷u 24,849,968,880 52.82 24,919,968,880 47.47 2. Chªnh lÖch ®¸nh gi¸ l¹i tµi s¶n 0 0 0 0 3. Chªnh lÖch tû gi¸ hèi ®o¸i 0 0 0 0 4. Quü ®Çu t­ ph¸t triÓn 356,163,787 0.76 560,136,598 1.07 5. Quü dù phßng tµi chÝnh 38,080,660 0.08 68,215,773 0.13 6. Quü kh¸c thuéc nguån vèn chñ së h÷u 0 0 0 0 7. Lîi nhuËn sau thuÕ ch­a ph©n phèi 292,151,126 0.62 436,602,120 0.83 8. Nguån vèn ®Çu t XDCB 67,750,496 0.14 67,750,496 0.13 II. Nguån kinh phÝ vµ quü kh¸c 5,717,372,805 12.15 6,797,176,477 12.95 1. Quü khen th­ëng, phóc lîi 23,477,529 0.05 15,097,130 0.03 2. Nguån kinh phÝ 4,600,000 0.01 -98,591,060 -0.19 3. Nguån kinh phÝ h×nh thµnh TSC§ 5,689,295,276 12.09 6,880,670,407 13.11 Tæng céng nguån vèn 47,046,255,112 100 52,498,121,017 100 Qua sè liÖu trªn ta thÊy tæng nguån vèn thêi ®iÓm cuèi n¨m 2008 t¨ng lªn so víi cuèi n¨m 2007 lµ 5,451,865,905 VN§ t­¬ng øng víi tèc ®é t¨ng lµ 11.6% viÖc t¨ng lªn cña nguån vèn do c¶ nî ph¶i tr¶ vµ vèn chñ së h÷u ®Òu t¨ng lªn tuy nhiªn nî ph¶i tr¶ t¨ng m¹nh h¬n lµm cho c¬ cÊu nî ph¶i tr¶ trªn tæng nguån vèn t¨ng tõ 33.42% lªn 37.43%, vµ ng­îc l¹i vèn chñ së c¬ cÊu cña nã l¹i bÞ sôt gi¶m mÆc dï l­îng tuyÖt ®èi cã t¨ng lªn. Tuy nhiªn t×nh h×nh tµi chÝnh cña doanh nghiÖp vÉn ë møc tèt kh«ng lo ng¹i vÊn ®Ò rñi ro tµi chÝnh. Trong c¸c kho¶n nî ng¾n h¹n th× nî ph¶i tr¶ ng­êi b¸n vµ ph¶i tr¶ nhµ n­íc gi¶m ®i, mÆc dï doanh nghiÖp ®ang gÆp ph¶i vÊn ®Ò thanh to¸n víi ng­êi mua nh­ng l¹i thanh to¸n tèt h¬n cho ng­êi b¸n cña m×nh, liÖu r»ng viÖc sö dông vèn cña doanh nghiÖp ®· tèt ch­a? Cã thÓ doanh nghiÖp thu tiÒn tõ viÖc b¸n c¸c kho¶n ®Çu t­ tµi chÝnh ng¾n h¹n ®Ó mét phÇn trang tr¶i c¸c kho¶n nî ng¾n h¹n, mét phÇn cÊt tr÷ tµi kÐt? Doanh nghiÖp cÇn cã biÖn ph¸p c©n b»ng viÖc chiÕm dông vèn cña ng­êi b¸n vµ viÖc bÞ ng­êi mua chiÕm dông. Nî dµi h¹n t¨ng lªn chñ yÕu lµ do kho¶n nî vay dµi h¹n t¨ng, ®©y lµ biÖn ph¸p nh»m tËn dông ®­îc ®ßn bÈy tµi chÝnh, h¬n n÷a viÖ viÖc t¨ng lªn cña nî vay kh«ng lµm ¶nh h­ëng nhiÒu ®Õn rñi ro tµi chÝnh do doanh nghiÖp vÉn ®ang ë møc ®é ®éc lËp tµi chÝnh kh¸ cao víi c¬ cÊu vèn chñ së h÷u trªn 60%. C¸c kho¶n môc trong nguån vèn chñ së h÷u kh«ng cã sù biÕn ®éng nhiÒu,tû träng c¸c nguån kinh phÝ t¨ng lªn, trong khi c¬ cÊu vèn chñ së h÷u gi¶m ®i. Qua ph©n tÝch trªn ta thÊy doanh nghiÖp vÉn duy tr× ë c¬ cÊu vèn ®¶m b¶o tÝnh ®éc lËp, tuy nhiªn doanh nghiÖp cÇn c©n nh¾c l¹i viÖc gi¶m ®i cña c¬ cÊu kho¶n môc ph¶i tr¶ ng­êi b¸n. 2.2.2. §¸nh gi¸ hiÖu qu¶ sö dông vèn 2.2.2.1. B¶ng b¸o c¸o kÕt qu¶ kinh doanh B¶ng 5: B¸o C¸o KÕt Qu¶ Kinh Doanh cña C«ng ty n¨m 2007 vµ 2008. §¬n VÞ TÝnh: VN§ ChØ tiªu 2,007 2008 1.Tæng Doanh Thu 4,577,290,903 4,900,824,888 2. C¸c kho¶n gi¶m trõ doanh thu 0 0 3. Doanh thu thuÇn 4,577,290,903 4,900,824,888 4. Gi¸ vèn hµng b¸n 4,098,277,934 4,289,008,365 5. Lîi nhuËn gép 479,012,969 611,816,523 6. Doanh Thu tµi chÝnh 17,809,736 29,076,573 7.Chi phÝ ho¹t ®éng tµi chÝnh 13,807,696 18,083,663 8. Chi phÝ b¸n hµng vµ QLDN 90,183,866 108,896,363 9. Lîi nhuËn tõ ho¹t ®éng SXKD 392,831,143 513,913,070 10.Thu nhËp kh¸c 22,098,664 30,972,684 11. Chi phÝ kh¸c 9,033,788 7,017,364 12. Lîi nhuËn tríc thuÕ 405,896,019 537,868,390 13. Chi phÝ thuÕ thu nhËp DN 101,474,005 134,467,098 14. Lîi nhuËn sau thuÕ 304,422,014 403,401,293 Trong nh÷ng n¨m gÇn ®©y, ViÖn Kinh TÕ Kü ThuËt Thuèc L¸ ®· ®¹t ®­îc nh÷ng kÕt qu¶ ®¸ng khÝch lÖ, nhÊt lµ trong hai n¨m 2007 vµ 2008. ViÖc n©ng cao hiÖu qu¶ qu¶n lý vµ sö dông vèn lµ vÊn ®Ò quan träng nhÊt, nã quyÕt ®Þnh kinh doanh cña doanh nghiÖp cao hay thÊp. Kh¶ n¨ng tån t¹i vµ ph¸t triÓn cña c«ng ty hoµn toµn phô thuéc vµo tiÒm lùc kinh tÕ, ®­êng lèi chÝnh s¸ch cña nhµ qu¶n lý. Do ®ã viÖc n©ng cao hiÖu qu¶ ho¹t ®éng kinh doanh còng chÝnh lµ n©ng cao hiÖu qu¶ qu¶n lý vµ sö dông vèn. Qu¶n lý tèt sÏ ®¶m b¶o nhu cÇu vèn ®­îc ®¸p øng th­êng xuyªn cho ho¹t ®éng kinh doanh, ®ång thêi víi viÖc sö dông vèn cã hiÖu qu¶ tøc lµ ®iÒu kiÖn ®¶m b¶o kh¶ n¨ng sinh lêi cao. HiÖu qu¶ sö dông tµi s¶n cña doanh nghiÖp lµ chØ tiªu ph¶n ¸nh kÕt qu¶ tæng hîp nhÊt trong qu¸ tr×nh sö dông c¸c lo¹i tµi s¶n. §©y lµ sù tèi thiÓu hãa sè vèn cÇn sö dông vµ tèi ®a hãa kÕt qu¶ hay khèi l­îng nhiÖm vô ho¹t ®éng kinh doanh trong mét giíi h¹n vÒ nguån nh©n tµi, ph­¬ng ph¸p phï hîp víi kinh doanh nãi chung. V× vËy ta cÇn ph¶i thèng kª ®¸nh gi¸ hiÖu qu¶ sö dông vèn. 2.2.2.2. Thèng kª ®¸ng gi¸ hiÖu qu¶ sö dông vèn. Trong tÊt c¶ c¸c doanh nghiÖp ho¹t ®éng kinh doanh ®Òu chó träng ®Õn viÖc sö dông tµi s¶n ë c«ng ty m×nh. C«ng ty TNHH 1 TV ViÖn KTKT Thuèc l¸ còng kh«ng n»m ngoµi ngo¹i lÖ ®ã. C«ng ty lu«n chó träng ®Õn hiÖu qu¶ sö dông tµi s¶n nh»m n©ng cao kh¶ n¨ng tÝnh lêi trªn tµi s¶n sö dông. §Ó nghiªn cøu nguån vèn sö dông ta tÝnh c¸c chØ tiªu sau: B¶ng 6: B¶ng thèng kª ®¸nh gi¸ hiÖu qu¶ sö dông vèn. §¬n VÞ TÝnh:VN§ ChØ tiªu §¬n vÞ 2007 2008 1. HiÖu Qu¶ sö dông TSC§ % 3.09 3.19 2. HiÖu qu¶ sö dông VC§ % 3.61 3.05 3. Møc sinh lîi cña vèn % 0.22 0.26 4. Møc sinh lîi VC§ % 0.31 0.41 5. Møc sinh lîi VL§ % 0.73 0.88 6. Sè vßng quay VL§ vßng 8.48 6.93 7. Sè ngµy 1 vßng quay VL§ Ngµy 42.43 51.97 8. Tû suÊt sinh lîi trªn chi phÝ % 9.38 11.69 9. Tû suÊt sinh lîi trªn vèn KD % 0.22 0.26 Trªn ®©y lµ b¶ng thèng kª ®¸nh gi¸ hiÖu qu¶ sö dông vèn. §Ó hiÓu s©u s¾c h¬n chóng ta h·y ®i s©u vµo ph©n tÝch tõng chØ tiªu trong b¶ng: 1) HiÖu suÊt sö dông TSC§ HiÖu suÊt Sö dông TSC§ = Doanh thu thuÇn NGTSC§bq cÇn tÝnh khÊu hao Qua ph©n tÝch hiÖu qu¶ sö dông TSC§ n¨m 2007 vµ n¨m 2008 cho thÊy nguyªn gi¸ b×nh qu©n n¨m 2008 gi¶m ®i so víi n¨m 2007. Tµi s¶n cè ®Þnh gi¶m cho thÊy c«ng ty ch­a chó träng trong viÖc ®Çu t­ vµo tµi s¶n cè ®Þnh nh»m n©ng cao hiÖu qu¶ kinh doanh, doanh nghiÖp cÇn xem xÐt viÖc më réng t¸i ®Çu t­ s¶n xuÊt kinh doanh, Ta thÊy møc sinh lêi cña tµi s¶n cè ®Þnh n¨m 2007 lµ 0,0309 ®ång t­¬ng øng víi 3,09%, ®Õn n¨m 2008 ®· t¨ng lªn 0,0319 ®ång t­¬ng øng víi 3.19%. Nh­ vËy møc chªnh lÖch n¨m 2008 so víi n¨m 2007 ®· t¨ng lªn mét l­îng lµ 0,0001 ®ång t­¬ng øng víi 3.2%. §iÒu ®ã chøng tá mÆc dï c«ng ty ch­a chó träng ®Õn ®Çu t­ tµi s¶n cè ®Þnh nh­ng viÖc sö dông tµi s¶n cè ®Þnh l¹i hiÖu qu¶. Qua ®Êy ta thÊy hiÖu qu¶ sö dông tµi s¶n cè ®Þnh cña doanh nghiÖp tèt lªn. 2) HiÖu suÊt sö dông vèn cè ®Þnh. HiÖu suÊt Sö dông VC§ = Doanh thu thuÇn VC§ bq trong kú ChØ tiªu trªn cho thÊy n¨m 2007 hiÖu qu¶ sö dông vèn cè ®Þnh lµ 0.0361 ®ång t­¬ng øng víi 3.61%,n¨m 2008 ®· gi¶m xuèng lµ 0,0305 ®ång t­¬ng øng víi 3.05%. chªnh lÖch lµ 0,0056 ®ång t­¬ng øng víi 15.5 %. Nh­ vËy hiÖu suÊt sö dông vèn cè ®Þnh n¨m 2008 thÊp h¬n n¨m 2000. §©y lµ mét dÊu hiÖu kh«ng tèt trong qu¸ tr×nh ho¹t ®éng kinh doanh cña c«ng ty. C«ng ty cÇn ph¶i chó träng ®Èy m¹nh chØ tiªu nµy, cã nh­ vËy t×nh h×nh ho¹t ®éng kinh doanh cña c«ng ty míi thùc sù ®­îc n©ng cao. 3) Møc sinh lîi vèn Lîi nhuËn thuÇn tõ H§KD Møc sinh lîi vèn = x100% Tæng vèn Qua chØ tiªu trªn cho thÊy: møc sinh lîi vèn n¨m 2007 cho biÕt mét ®ång vèn kinh doanh khi tham gia vµo qu¸ tr×nh ho¹t ®éng kinh doanh t¹o ra 0,0022 ®ång doanh thu, víi møc t¨ng lµ 0.22% vµ còng mét ®ång vèn n¨m 2008 khi tham gia vµo qu¸ tr×nh ho¹t ®éng kinh doanh chØ t¹o ra 0,0026 ®ång víi møc t¨ng lµ 0.26%. Nh­ vËy møc chªnh lÖch n¨m 2008 so víi n¨m 2007 ®· t¨ng lªn mét l­îng lµ 0,0004 ®ång t­¬ng øng víi møc t¨ng lµ 18.18%. Sù gi¶m ®i nµy chøng tá hiÖu qu¶ sö dông vèn n¨m 2008 cao h¬n so víi n¨m 2007. §©y lµ mét kÕt qu¶ tèt, c«ng ty cÇn ph¸t huy 4) Møc sinh lîi vèn cè ®Þnh. Lîi nhuËn thuÇn tõ H§KD Møc sinh lîi VC§ = x 100% VC§ bq Qua chØ tiªu nµy cho thÊy n¨m 2008 møc sinh lîi cña vèn cè ®Þnh t¹o ra lîi nhuËn cao h¬n n¨m 2007. Nguyªn nh©n lµ mét ®ång vèn cè ®Þnh n¨m 2008 t¹o ra 0,0041 ®ång doanh thu, víi 0.41% lîi nhuËn. Trong khi ®ã n¨m 2007 mét ®ång vèn cè ®Þnh t¹o ra 0,0031 ®ång doanh thu, t­¬ng øng víi 0.31% lîi nhuËn. Do ®ã møc chªnh lÖch ®· t¨ng lªn mét l­îng lµ 0,0001 ®ång, t­¬ng øng víi 3.23%. Sù t¨ng lªn nµy còng cho thÊy hiÖu qu¶ sö dông vèn cè ®Þnh n¨m 2008 cao h¬n n¨m 2007. §©y còng lµ mét dÊu hiÖu tèt trong qu¸ tr×nh ho¹t ®éng kinh doanh cña doanh nghiÖp. 5) Møc sinh lîi vèn l­u ®éng. Lîi nhuËn thuÇn tõ H§KD Møc sinh lîiVL§ = VL§ bq Qua chØ tiªu nµy cho thÊy n¨m 2008 møc sinh lîi cña vèn l­u ®éng t¹o ra lîi nhuËn còng cao h¬n n¨m 2007. Cô thÓ, n¨m 2008 mét ®ång vèn l­u ®éng t¹o ra 0,0088 ®ång, t­¬ng øng lµ 0.88%. Cßn n¨m 2007 mét ®ång vèn l­u ®éng t¹o ra 0,0073 ®ång, t­¬ng øng lµ 0.73% lîi nhuËn.VËy møc chªnh lÖch ®· t¨ng lªn mét l­îng lµ 0,0015 ®ång, t­¬ng øng víi møc t¨ng 20.54% lîi nhuËn. Sù t¨ng lªn nµy cho thÊy hiÖu qu¶ sö dông vèn l­u ®éng n¨m 2008 lín h¬n so víi n¨m 2007. 6) Sè vßng quay vèn l­u ®éng. Tæng doanh thu Sè vßng quay VL§ = VL§ bq Trong qu¸ tr×nh ho¹t ®éng kinh doanh cña doanh nghiÖp, vèn l­u ®éng kh«ng ngõng vËn ®éng. Nã lÇn l­ît chuyÓn ®æi thµnh nhiÒu h×nh th¸i kh¸c nhau nh­: tiÒn, hµng, tiÒn. Sè vßng quay cña vèn l­u ®éng thùc hiÖn ®­îc trong kú ph©n tÝch, hay lµ thêi gian cÇn thiÕt ®Ó vèn l­u ®éng thùc hiÖn ®­îc mét vßng quay. Do vËy chØ tiªu cña sè vßng quay vèn l­u ®éng cho biÕt muèn t¨ng doanh thu thuÇn th× ph¶i t¨ng vßng quay cña vèn l­u ®éng. Cô thÓ lµ n¨m 2007 vèn l­u ®éng ®· quay ®­îc 8.48 vßng, ®Õn n¨m 2008 sè vßng quay t¨ng lªn lµ 6.93 vßng. Nh­ng sè vßng quay nµy còng ¶nh h­ëng tíi thêi gian cña mét vßng lu©n chuyÓn. 7) Sè ngµy mét vßng quay. 360 Sè ngµy mét vßng quay = Sè vßng quay ChØ tiªu nµy cho biÕt sè ngµy cÇn thiÕt ®Ó vèn l­u ®éng thùc hiÖn ®­îc mét vßng quay. Trong n¨m 2007 ®Ó thùc hiÖn ®­îc mét vßng quay c«ng ty chØ mÊt mét kho¶ng thêi gian lµ 42.43 ngµy, sang n¨m 2008 th× ph¶i mÊt 51.97 ngµy cho mét vßng quay. §iÒu nµy chøng tá c«ng ty ®ang bÞ kÐo dµi sè ngµy cña mét vßng quay. NÕu rót ng¾n ®­îc sè ngµy cña mét vßng quay th× doanh thu mµ c«ng ty thu ®­îc sÏ ngµy cµng cao h¬n, do vËy doanh nghiÖp cÇn chó ý ®Õn viÖc xóc tiÕn b¸n hµnh 8) Tû suÊt lîi nhuËn trªn chi phÝ. Tû suÊt Lîi nhuËn thuÇn tõ H§KD lîi nhuËn = x 100 trªn chi phÝ GVHB + CPBH + CPQLDN ChØ tiªu nµy cho thÊy n¨m 2007 cø mét ®ång chi phÝ bá ra t¹o ra ®­îc 0,0938 ®ång lîi nhuËn, t­¬ng øng víi 9.38%. Nh­ng ®Õn n¨m 2008 th× mét ®ång chi phÝ bá ra t¹o ra ®­îc 0,1169 ®ång lîi nhuËn, t­¬ng øng víi 11.69%. Còng nh­ trªn, møc chªnh lÖch cña n¨m 2008 so víi n¨m 2007 t¨ng lªn mét l­îng lµ 0.0231 ®ång, t­¬ng øng víi 24,63%. KÕt qu¶ nµy chøng tá chi phÝ mµ c«ng ty bá ra trong n¨m 2008 phï hîp h¬n n¨m 2007 ®Ó tao ra lîi nhuËn cao h¬n. 9) Tû suÊt lîi nhuËn trªn vèn kinh doanh. Tû suÊt Lîi nhuËn ho¹t ®éng KD lîi nhuËn = trªn VKD VKD Qua chØ tiªu nµy cho thÊy mét ®ång vèn kinh doanh n¨m 2007 t¹o ra ®­îc 0,0022 ®ång lîi nhuËn, t­¬ng øng víi 0.22%. Sang ®Õn n¨m 2008 th× mét ®ång vèn kinh doanh chØ t¹o ra ®­îc 0,0026 ®ång lîi nhuËn, t­¬ng øng víi 0.26%. VËy møc chªnh lÖch n¨m 2008 so víi n¨m 2007 t¨ng lªn mét l­îng lµ 0,0004 ®ång, t­¬ng øng víi 18 %. L­îng t¨ng nµy cã ¶nh h­ëng tèt ®Õn qu¸ tr×nh ho¹t ®éng kinh doanh cña c«ng ty. Tãm l¹i, nÕu chóng ta chØ th«ng qua sè lîi nhuËn mµ ®¬n vÞ thu ®­îc trong n¨m lµ cao hay thÊp ®Ó ®¸nh gi¸ hiÖu qu¶ ho¹t ®éng kinh doanh cña c«ng ty lµ tèt hay xÊu th× cã thÓ ®ã lµ kÕt luËn ch­a chÝnh x¸c, bëi v× sè lîi nhuËn nµy ®øng ®éc lËp sÏ kh«ng t­¬ng xøng víi sè l­îng chi phÝ bá ra. Do vËy, chóng ta cÇn ph¶i ®Æt lîi nhuËn trong mèi quan hÖ víi doanh thu ®¹t ®­îc trong n¨m, víi tæng sè vèn mµ ®¬n vÞ ®· huy ®éng ®­îc vµo ho¹t ®éng kinh doanh, hay nguån vèn chñ së h÷u cña doanh nghiÖp sÏ cho ta biÕt kÕt luËn chÝnh x¸c h¬n. Ch­¬ng III Mét Sè KiÕn NghÞ Nh»m §Èy M¹nh Tæ Chøc Vµ N©ng Cao HiÖu Qu¶ Sö Dông Vèn Kinh Doanh Cña C«ng Ty TNHH mét Thµnh Viªn ViÖn KTKT Thuèc L¸ 3.1. §¸nh gi¸ chung vÒ t×nh h×nh ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh cña C«ng ty C«ng ty lµ mét doanh nghiÖp khoa häc c«ng nghÖ lo¹i h×nh c«ng ty TNHH mét thµnh viªn do ®ã vèn thuéc sù qu¶n lý cña nhµ n­íc. Trong qu¸ tr×nh ho¹t ®éng kinh doanh, c«ng ty ®· gÆp kh«ng Ýt khã kh¨n. Nh÷ng n¨m qua c«ng ty ph¶i ®­¬ng ®Çu víi thùc tr¹ng võa ho¹t ®éng kinh doanh, võa ®Çu t­ söa ch÷a c¬ së vËt chÊt, võa ph¶i n©ng cao tr×nh ®é c«ng nh©n viªn, l¹i ph¶i nghiªn cøu ®Ó t×m h­íng ®i cho m×nh. Song d­íi sù l·nh ®¹o s¸ng suèt cña §¶ng, sù lµm viÖc nç lùc, tËn t×nh cña ban l·nh ®¹o cïng toµn thÓ c¸n bé c«ng nh©n viªn trong c«ng ty ®· kh¼ng ®Þnh m« h×nh doanh nghiÖp khoa häc mµ ViÖn ®· chän lµ h­íng ®i thÝch hîp ®Ó ph¸t triÓn nghiªn cøu khoa häc vµ s¶n xuÊt kinh doanh theo nghÞ ®Þnh 115/CP 3.2. Ph­¬ng h­íng nh»m n©ng cao hiÖu qu¶ qu¶n lý vµ sö dông nguån vèn cña c«ng ty. 3.2.1. Môc tiªu cña viÖc n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn cña c«ng ty: - Nguån vèn ®­îc ph©n bè hîp lý, cã thÓ ®¶m b¶o kinh doanh th­êng xuyªn, tiÕt kiÖm tèt ®a chi phÝ ®Ó n©ng cao kh¶ n¨ng sinh lêi cña vèn, ®Ó ®¹t ®­îc lîi nhuËn lµ cao nhÊt vµ chi phÝ lµ thÊp nhÊt. - §¶m b¶o nguån vèn cña c«ng ty kh«ng bÞ thÊt tho¸t, thiÕu hôt trong qu¸ tr×nh kinh doanh. §¶m b¶o cho qu¸ tr×nh kinh doanh mét c¸ch liªn tôc, thuËn lîi. 3.2.2. Ph­¬ng h­íng n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông nguån vèn. Nh­ chóng ta ®· biÕt, mçi mét doanh nghiÖp muèn ho¹t ®éng kinh doanh ®ßi hái ph¶i cã mét sè vèn nhÊt ®Þnh. Nh­ng c¸c doanh nghiÖp ®ã ph¶i cã nh÷ng biÖn ph¸p ®Ó b¶o toµn vµ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn kinh doanh cña m×nh. §Ó ®¹t ®­îc ®iÒu nµy còng kh«ng ph¶i lµ dÔ ®èi víi tÊt c¶ c¸c doanh nghiÖp. VËy muèn n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn, ta cÇn chó ý ®Õn mét sè biÖn ph¸p sau:  * N©ng cao hiÖu qu¶ sö dông tµi s¶n l­u ®éng: Nhu cÇu vÒ sö dông tµi s¶n l­u ®éng rÊt lín. §Ó ®¸p øng nhu cÇu nµy, ®ßi hái c«ng ty ph¶i huy ®éng thªm c¸c nguån vèn bªn ngoµi b»ng c¸ch më réng ph¹m vi ho¹t ®éng kinh doanh, kªu gäi vèn ®Çu t­.... Møc ®é thiÕu hôt tµi s¶n l­u ®éng nhiÒu sÏ g©y ®Õn t×nh tr¹ng c«ng nî lín. §Ó tr¸nh t×nh tr¹ng nµy khi x¸c ®Þnh møc tµi s¶n l­u ®éng, c«ng ty c¨n cø vµo t×nh h×nh thùc tÕ ®Ó x¸c ®Þnh møc tµi s¶n phï hîp víi thùc tr¹ng tµi chÝnh cña doanh nghiÖp, kh«ng g©y ra t×nh tr¹ng thiÕu tµi s¶n l­u ®éng. §ång thêi ph¶i x©y dùng kÕ ho¹ch, ®Þnh møc tµi s¶n l­u ®éng cho tõng quý, tõng n¨m ®Ó cã kÕ ho¹ch kinh doanh cho phï hîp. §Ó nguån vèn cña c«ng ty kh«ng bÞ kh¸ch hµng chiÕm dông, c«ng ty cã thÓ khuyÕn khÝch kh¸ch hµng thanh to¸n tr­íc thêi h¹n vµ gi¶m c¸c chi phÝ cho kh¸ch hµng. §iÒu nµy rÊt cã lîi cho c«ng ty c¶ vÒ tr­íc m¾t lÉn l©u dµi. * N©ng cao hiÖu qu¶ sö dông tµi s¶n cè ®Þnh. §Ó n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông tµi s¶n cè ®Þnh c«ng ty ph¶i chó ý x©y dùng c¸c kÕ ho¹ch cô thÓ ®Ó phï hîp víi t×nh h×nh chung hiÖn nay nh­: - Chó träng vµ tæ chøc tèt h¬n c«ng t¸c ho¹ch ®Þnh tµi s¶n cè ®Þnh trong kú kinh doanh. Nh­ vËy cã nghÜa lµ ph¶i thu hÑp ph¹m vi kinh doanh, mµ ph¶i më réng thÞ tr­êng vµ ph¹m vi ho¹t ®éng ®Ó cã thÓ sö dông tµi s¶n cè ®Þnh cã hiÖu qu¶. - TiÕn hµnh ph©n tÝch tµi s¶n cè ®Þnh sau mçi kú kinh doanh, trªn c¬ së ®ã cã c¸c biÖn ph¸p ®iÒu chØnh kÞp thêi hîp lý h¬n ®èi víi tõng lo¹i tµi s¶n cè ®Þnh ®Ó t×m ra nguyªn nh©n tõng lo¹i. - Thùc hiÖn tèt c«ng t¸c kiÓm tra th­êng xuyªn chÊp hµnh kû luËt cña nh÷ng ng­êi thiÕu tr¸ch nhiÖm ®èi víi tµi s¶n cè ®Þnh cña c«ng ty. - Sau mçi kú kinh doanh ph¶i trÝch khÊu hao ®Ó cã thÓ ®Çu t­ vµo tµi s¶n cè ®Þnh kh¸c. * T×nh h×nh thanh to¸n: T×nh h×nh thanh to¸n cña c«ng ty mÆc dï rÊt tèt nh­ng c«ng ty cßn ph¶i vay nî nhiÒu. HiÖn nay trong nÒn kinh tÕ thÞ tr­êng cã nhiÒu chuyÓn biÕn sau cuéc khñng ho¶ng kinh tÕ lµm cho ®ång tiÒn ë nhiÒu n­íc mÊt gi¸, dÉn ®Õn suy sôp nÒn kinh tÕ. Trong khi ®ã ë n­íc ta còng bÞ ¶nh h­ëng cña cuéc khñng ho¶ng ®ã vµ c«ng ty còng lµ mét phÇn nhá trong sù ¶nh h­ëng, còng ®· gÆp mét sè khã kh¨n trong vÊn ®Ò thanh to¸n, vay nî nh­ng c«ng ty vÉn ph¶i ®¶m b¶o mét sè c¸c yªu cÇu sau: - §èi víi nhµ cung cÊp ph¶i gi÷ ch÷ tÝn vµ lßng tin. - Thanh to¸n ®óng h¹n c¸c kho¶n nî, tr¸nh t×nh tr¹ng d©y d­a kÐo dµi. Ph¶i kiªn tr×, kh¾c phôc mäi khã kh¨n ®Ó cã thÓ ®æi míi ®­a c«ng ty ph¸t triÓn ®i lªn cïng ®Êt n­íc. 3.3. Ph­¬ng h­íng n©ng cao hiÖu qu¶ kinh doanh cña c«ng ty 3.3.1. TiÕt kiÖm chi phÝ: Trong ho¹t ®éng kinh doanh vÊn ®Ò ®Çu tiªn ph¶i gi¶i quyÕt lµ tiÕt kiÖm tèi ®a c¸c chi phÝ ®Ó t¨ng lîi nhuËn. Tr­íc tiªn gi¸m ®èc cïng c¸c phßng chøc n¨ng kiÓm tra, t×m ra nh÷ng ®iÓm bÊt hîp lý trong kinh doanh. Lùa chän nh÷ng h×nh thøc kinh doanh sao cho hîp lý, ®¹t hiÖu qu¶ cao. L·nh ®¹o cïng c¸c phßng chøc n¨ng gi¸m s¸t chÆt chÏ méi ho¹t ®éng thu, chi. Qua ®ã n¾m ®­îc t×nh h×nh biÕn ®éng ®Õn tæng chi phÝ cña c«ng ty ®Ó cã biÖn ph¸p qu¶n lý phï hîp vµ hiÖu qu¶ h¬n. 3.3.2. T¨ng c­êng c¸c ho¹t ®éng kinh doanh kh¸c. §©y lµ biÖn ph¸p tËn dông n¨ng lùc kinh doanh cña c«ng ty vµ ph­¬ng tiÖn lao ®éng nh»m t¨ng thªm lîi nhuËn, n©ng cao ho¹t ®éng sö dông vèn, ®¶m b¶o c«ng ¨n viÖc lµm vµ thu nhËp cho toµn bé c«ng nh©n toµn c«ng ty. * T¨ng doanh thu: S¶n xuÊt kinh doanh cã hiÖu qu¶ ®ång nghÜa víi viÖc doanh thu cña doanh nghiÖp kh«ng ngõng t¨ng lªn qua c¸c n¨m. Doanh thu t¨ng lªn cßn phô thuéc rÊt nhiÒu c¸c yÕu tè kh¸c nhau, nh­ng ®èi víi c«ng ty th× doanh thu tõ c¸c dÞch vô th«ng qua c¸c ho¹t ®éng: qu¶ng c¸o, tiÕp thÞ, më c¸c ®¹i lý nh»m ®­a ra nh÷ng kÕ ho¹ch, c«ng t¸c tèi ­u hîp lý trong tõng thêi ®iÓm kh¸c nhau ®Ó doanh thu vµ l­îng kh¸ch lu«n ®­îc ®¶m b¶o. * Qu¶n lý kinh tÕ, tµi chÝnh: Qua c¸c tµi liÖu, sè liÖu kÕ to¸n, b¸o c¸o tµi chÝnh, doanh nghiÖp sÏ th­êng xuyªn n¾m b¾t ®­îc sè vèn hiÖn cã c¶ vÒ mÆt gi¸ trÞ vµ mÆt hiÖn vËt víi c¸c nguån tµi chÝnh ®­îc tµi trî th­êng xuyªn hay kh«ng th­êng xuyªn. Còng nh­ qu¸ tr×nh tuÇn hoµn vèn trong ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh, th«ng qua ®ã c¸c nhµ qu¶n lý ®Ò ra nh÷ng gi¶i ph¸p xö lý ®óng ®¾n, kÞp thêi ®¶m b¶o cho qu¸ tr×nh kinh doanh diÔn ra liªn tôc. NÕu sù ho¹t ®éng diÔn ra nhanh hay chËm, ®Çu t­ qu¸ thõa hoÆc qu¸ thiÕu ®Òu dÉn ®Õn t×nh tr¹ng nguy hiÓm. Qu¶n lý kinh tÕ, tµi chÝnh lµ ®¸p øng vµ sö dông cã hiÖu qu¶ vèn kinh doanh. 3.4. Mét sè ®Ò xuÊt 3.4.1. VÒ c«ng ty: Trong thêi gian thùc tËp t¹i c«ng ty, qua ph©n tÝch, t×m hiÓu qu¸ tr×nh ho¹t ®éng kinh doanh víi nhËn xÐt cña b¶n th©n, em cã mét sè kiÕn nghÞ mong muèn ®ãng gãp ®Ó kh¾c phôc nh÷ng h¹n chÕ cßn tån t¹i vµ ®Èy m¹nh hiÖu qu¶ kinh doanh t¹i c«ng ty: - C«ng ty cÇn ®Èy m¹nh qu¸ tr×nh b¸n hµng ho¸, tiªu thô thuèc l¸ nguyªn liÖu cÇn tËp trung thu håi vèn øng vËt t­ ph©n bãn cho n«ng d©n, Tõ ®ã sÏ t¨ng thªm lîi nhuËn còng nh­ t¨ng doanh thu cho c«ng ty. - Chi phÝ lµ mét trong nh÷ng yÕu tè x¸c ®Þnh lªn lîi nhuËn cña c«ng ty. TiÕt kiÖm chi phÝ lµ nguån chi phÝ quan träng ®Ó n©ng cao lîi nhuËn vµ t¨ng kh¶ n¨ng hiÖu qu¶ sö dông vèn cho c«ng ty. ChÝnh v× vËy, viÖc sö dông hîp lý c¸c kho¶n chi phÝ, ®ång thêi tr¸nh l·ng phÝ lµ môc tiªu rÊt ®¸ng chó ý mµ bÊt kú c¸c doanh nghiÖp nµo ho¹t ®éng kinh doanh còng cÇn ph¶i quan t©m. Do vËy c«ng ty cÇn tiÕp tôc t¨ng c­êng c«ng t¸c qu¶n lý vµ rµ so¸t c¸c ®Þnh møc vµ ¸p dông kho¸n cho c¸c ®¬n vÞ ®Ó tiÕt kiÖm chi phÝ. - C«ng ty còng nªn chó träng ®Õn ph­¬ng thøc ®Çu t­ øng tr­íc cho n«ng d©n ®Ó lÊy vÒ vËt t­, ph©n bãn, lß sÊy… ®Ó tr¸nh rñi ro vµ t¨ng nhanh thêi gian thu håi vèn bÞ chiÕm dông trong kinh doanh. Bªn c¹nh ®ã, c«ng ty cÊn x©y dùng kÕ ho¹ch chi tiÕt cho tõng kho¶n thu trong nh÷ng thêi gian kh¸c nhau ®Ó ®¶m b¶o cho ®ång vèn kh«ng bÞ chiÕm dông. 3.4.2. Mét sè ®Ò xuÊt víi Nhµ n­íc: - §èi víi m« h×nh ho¹t ®éng cña c«ng ty TNHH mét thµnh viªn ViÖn KTKT Thuèc l¸ hiÖn nay ®ang ho¹t ®éng thÝ ®iÓm theo lo¹i h×nh doanh nghiÖp khoa häc c«ng nghÖ, vèn tõ nguån ng©n s¸ch ®Çu t­ cho tµi s¶n cè ®Þnh võa phôc vô cho NCKH võa phôc vô cho SXKD nªn ¸p dông tÝnh hao mßn hoÆc cã c¬ chÕ hîp lý gi¶m ®ì khã kh¨n khi sö dông tµi s¶n cè ®inh phôc vô cho NCKH. - Nhµ n­íc cã thÓ tiÕn hµnh rµ so¸t l¹i chÕ ®é cÊp vèn ®èi víi c¸c doanh nghiÖp vµ ®iÒu hµnh ®ì ®Çu vÒ vèn cho nh÷ng c«ng ty ®ang gÆp khã kh¨n trong t×nh tr¹ng hiÖn nay nh­ gi¶m l·i suÊt trong mét vµi n¨m. - Nhµ n­íc trùc tiÕp khen th­ëng nÕu c¸c doanh nghiÖp thùc hiÖn ®óng ®Çy ®ñ víi Ng©n s¸ch nhµ n­íc, nh­ khen th­ëng b»ng vËt chÊt ®èi víi nh÷ng c«ng ty thùc hiÖn tèt c¸c quy ®Þnh cña Nhµ n­íc. ViÖc khuyÕn khÝch b»ng vËt chÊt còng lµm cho tinh thÇn phÊn ®Êu ®¹t hiÖu qu¶ kinh tÕ cao h¬n. Trªn ®©y chØ lµ mét vµi ý kiÕn ®Ò xuÊt cña b¶n th©n em, cho dï nh÷ng ý kiÕn cßn s¬ sµi, ch­a ®­îc s©u s¾c nh­ng em hy väng còng ®­îc ®ãng gãp mét phÇn nµo vµo c«ng cuéc ®æi míi kinh doanh, n©ng cao ®­îc hiÖu qu¶ kinh doanh vµ hiÖu qu¶ sö dông vèn cña c«ng ty. KÕt luËn. Vèn s¶n xuÊt kinh doanh lµ tiÒn ®Ò, lµ ®iÒu kiÖn cho sù tån t¹i vµ ph¸t triÓn, cho nªn b¶o toµn vèn lµ yªu cÇu cÇn thiÕt ph¶i thùc hiÖn trong mäi qu¸ tr×nh ho¹t ®éng kinh doanh. Mét c«ng ty cã thÓ tån t¹i vµ ph¸t triÓn khi b¶ng c©n ®èi kÕ to¸n ®¶m b¶o tÝnh hîp lý, phï hîp víi yªu cÇu ®ßi hái cña ho¹t ®éng kinh doanh cña doanh nghiÖp. Trong khi ®ã, nguy c¬ ph¸ s¶n cña mçi doanh nghiÖp ®­îc thÓ hiÖn tr­íc hÕt ë dÊu hiÖu vèn s¶n xuÊt bÞ hao hôt, kh¶ n¨ng thanh to¸n khã kh¨n. Yªu cÇu b¶o toµn vèn ®­îc thÓ hiÖn trong c«ng t¸c tæ chøc tµi chÝnh doanh nghiÖp lµ ph¶i lùa chän c¸c ph­¬ng ¸n tèi ­u trong t¹o lËp nguån tµi chÝnh; tæ chøc c¸c biÖn ph¸p h÷u hiÖu nh»m t¨ng nhanh vßng quay vµ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn sao cho trong mäi thêi ®iÓm, kÓ c¶ khi gi¸ c¶ thÞ tr­êng cã biÕn ®éng th× doanh nghiÖp vÉn gi÷ v÷ng vµ më réng ®­îc quy m« s¶n xuÊt. Song bªn c¹nh ®ã cßn cã nh÷ng mÆt tån ®äng ®ßi hái ph¶i ®­îc kh¾c phôc vµ tõng b­íc ®i lªn dÇn kh¼ng ®Þnh vÞ trÝ cña m×nh trªn th­¬ng tr­êng. Trong b¶n b¸o c¸o thùc tËp tèt nghiÖp cña m×nh, em ®· chon chuyªn ®Ò "Vèn kinh doanh vµ biÖn ph¸p n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn trong doanh nghiÖp". Tuy nhiªn, do ch­a cã kinh nghiÖm nhiÒu trong thùc tÕ, thêi gian thùc tËp kh«ng nhiÒu, nªn viÖc thùc hiÖn ®Ò tµi kh«ng tr¸nh khái nh÷ng khiÕm khuyÕt. VËy em rÊt mong ®­îc sù gãp ý ch©n thµnh cña thÇy h­íng dÉn vµ ý kiÕn cña b¹n ®äc ®Ó b¶n b¸o c¸o ®­îc hoµn chØnh h¬n.