Quy trình môi giới chứng khoán của công ty chứng khoán công thương – VietinbankSc

Đề tài: Quy trình môi giới chứng khoán của một công ty chứng khoán Cơ sở lý luận Môi giới chứng khoán : Môi giới chứng khoán là hoạt động trung gian mua bán chứng khoán cho khách hàng để hưởng hoa hồng, làm dịch vụ nhận các lệnh mua, lệnh bán chứng khoán của khách hàng, chuyển các lệnh mua bán đó vào Sở GDCK và hưởng hoa hồng môi giới. Theo Luật chứng khoán: Môi giới là việc công ty chứng khoán làm trung gian thực hiện mua, bán chứng khoán cho khách hàng để hưởng hoa hồng Các bước chính trong môi giới chứng khoán Mở tài khoản cho khác hang Nhận lệnh của khách hang Thực hiện lệnh Xác nhận kết quả thực hiện lệnh Thanh toán bù trừ giao dịch Thanh toán và nhận chứng khoán Tìm hiểu quá trình môi giới chứng khoán của công ty chứng khoán công thương – VietinbankSc I .Khái quát thị trường chứng khoán Thị trường chứng khoán là một kênh thu hút vốn đầu tư lớn trong nền kinh tế. Thị trường chứng khoán Việt Nam chính thức ra đời và đi vào hoạt động từ ngày 28/7/2000, đến ngày 8/3/2005 khai trương TTGDCK Hà Nội, đến nay đã có 151 mã cổ phiếu trên sàn HOSE và 129 mã trên sàn HASTC, cùng với hàng chục công ty chứng khoán mới ra đời. Vài năm trở lại đây là thời kỳ rực rỡ nhất của thị trường chứng khoán Việt Nam, cùng với hàng loạt chỉ thị, chính sách của Uỷ ban chứng khoán Nhà nước ra đời nhằm tạo điều kiện cho sự phát triển của thị trường. Lượng tiền nhàn rỗi trong dân chúng đổ vào thị trường chứng khoán rất lớn . Tuy nhiên, thị trường chứng khoán Việt Nam bước sang năm 2008 đang đứng trước những biến động lớn với nguy cơ sụt giảm mạnh. Hàng chục công ty chứng khoán mới thành lập từ nửa cuối năm 2007 hiện đang phải đối phó với những khó khăn trong tình hình hiện nay Thị trường chứng khoán Việt Nam vẫn tiếp tục đi xuống trong năm 2009. Chỉ số Vn-Index từ đầu năm đến nay hạ 22%, mức hạ tệ nhất so với các thị trường châu Á khác. Giá trị giao dịch cổ phiếu trung bình trong ngày tháng 2/2009 tại Sàn giao dịch chứng khoán TPHCM và Sở giao dịch chứng khoán Hà Nội chỉ là 13 triệu USD. Tổng giá trị vốn hoá thị trường rơi xuống mức khoảng 10 tỷ USD, không một cổ phiếu niêm yết nào có giá trị vốn hoá thị trường lớn hơn 1 tỷ USD và chỉ có 4 cổ phiếu có giá trị vốn hoá hơn 500 triệu USD. Bước sang năm 2009 với chủ trương kích cầu của Chính phủ và dấu hiệu phục hồi của nền kinh tế vào những tháng cuối năm đã giúp cho thị trường khởi sắc trở lại. Tính đến cuối năm 2009 mức vốn hóa toàn thị trường đạt 620 nghìn tỷ đồng, tương đương 38% GDP. Một thực tế là khi thị trường chứng khoán ảm đạm như hiện nay, các nhà đầu tư lũ lượt rút ra khỏi thị trường để đầu tư vào những hoạt động khác, một trong những nguyên nhân của việc giá vàng và bất động sản tăng vọt thời gian qua. Việc thu hút nhà đầu tư quay trở lại thị trường chứng khoán, một phần giúp cho lợi nhuận của công ty, một phần giúp phục hồi thị trường, đó là công việc của nhà môi giới. Trong khi đó, việc thu hút nhà đầu tư mở tài khoản và thực hiện giao dịch tại công ty là một hoạt động chiếm tỷ lệ không nhỏ trong doanh thu của công ty. II, Giới thiệu về công ty chứng khoán VietinbankSc Công ty Cổ phần Chứng khoán Ngân hàng Công thương Việt Nam (Công ty Chứng khoán Công thương - VietinBankSc) tiền thân là Công ty TNHH Chứng khoán Ngân hàng Công thương Việt Nam được thành lập theo Quyết định số 126/QĐ-HĐQT-NHCT1 ngày 01 tháng 9 năm 2000 của Hội đồng quản trị Ngân hàng Công thương Việt Nam, hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực chứng khoán và cung cấp các dịch vụ tư vấn tài chính. Kể từ ngày 01/07/2009, Công ty TNHH Chứng khoán Ngân hàng Công thương Việt Nam chính thức chuyển đổi mô hình  hoạt động sang Công ty Cổ phần Chứng khoán Ngân hàng Công thương Việt Nam theo giấy phép thành lập và hoạt động số 107/UBCK-GP ngày 01/07/2009 do Ủy ban Chứng khoán Nhà nước cấp. Với số vốn điều lệ hiện nay là 900.000.000.000 đồng và được sự hỗ trợ tích cực của mạng lưới kinh doanh trải rộng toàn quốc của Ngân hàng Công thương Việt Nam, Công ty Chứng khoán Công thương luôn sát cánh, hỗ trợ khách hàng trong các hoạt động trên thị trường chứng khoán và không ngừng xây dựng mối quan hệ lâu dài với khách hàng bằng cách cung cấp các dịch vụ chất lượng cao, kịp thời đáp ứng nhu cầu của khách hàng. Là một trong những Công ty chứng khoán thành lập đầu tiên ở Việt Nam, Công ty Chứng khoán Công thương luôn đặt lợi ích của khách hàng lên hàng đầu và xây dựng sự tin cậy của khách hàng trên cơ sở chất lượng các dịch vụ chuyên nghiệp. Công ty Chứng khoán Công thương đã trở thành địa chỉ tin cậy cho các doanh nghiệp có nhu cầu về dịch vụ tư vấn tài chính, phát hành chứng khoán huy động vốn, cũng như những nhà đầu tư tổ chức và cá nhân muốn tìm kiếm cơ hội đầu tư hiệu quả thông qua thị trường chứng khoán bằng việc cung cấp các dịch vụ. VietinBankSc có bề dày kinh nghiệm trong lĩnh vực môi giới chứng khoán. Năm 2008-2009,dù thị trường chứng khoán Việt Nam khá ảm đạm hoạt động môi giới chứng khoán của công ty đã có sự tăng trưởng mạnh mẽ. Số lượng tài khoản được mở mới trong năm tại VietinBankSc là hơn 11.000 tài khoản đưa số lượng tài khoản của các nhà đầu tư mở tài khoản giao dịch tại VietinBankSc lên hơn 30.000 tài khoản tính đến tháng 4 năm 2009 và chiếm 6.5% tổng số tài khoản giao dịch trên thị trường.        VietinBankSc còn vinh dự là một trong 7 công ty đầu tiên được Sở GDCK Thành phố Hồ Chí Minh chọn làm công ty thí điểm thực hiện nghiệp vụ nhập lệnh từ xa. Điều này chứng tỏ VietinBankSc là một trong số ít các công ty chứng khoán đáp ứng được những điều kiện khắt khe về hạ tầng công nghệ thông tin cũng như trình độ chuyên môn nghiệp vụ của các nhân viên môi giới chứng khoán.        Với phương châm luôn cải tiến và nâng cao chất lượng dịch vụ cung cấp nhằm đem đến sự hài lòng và hiệu quả đầu tư tốt nhất cho khách hàng, đội ngũ nhân viên môi giới của VietinBankSc đã được xây dựng, đào tạo chuyên sâu về kỹ năng làm việc và đạo đức nghề nghiệp.        Nhằm mở rộng mạng lưới giao dịch, tạo điều kiện thuận lợi cho các nhà đầu tư trên khắp cả nước, VietinBankSc đã thực hiện chiến lược mở 96 điểm hỗ trợ giao dịch chứng khoán.        Để giao dịch, khách hàng có thể đặt lệnh trực tiếp tại các sàn giao dịch và các điểm hỗ trợ giao dịch của VietinBankSc hoặc có thể đặt lệnh qua điện thoại, fax và internet.... Đặt lệnh bằng bất kỳ hình thức nào, khách hàng đều thấy được sự thuận lợi; các lệnh mua, bán chứng khoán của khách hàng sẽ được chuyển nhanh chóng, chính xác đến Sở Giao dịch Chứng khoán Tp. Hồ Chí Minh/ Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội theo đúng trật tự thời gian. III, QUY TRÌNH MÔI GIỚI CHỨNG KHOÁN CỦA CÔNG TY CHỨNG KHOÁN VIETINBANKSC Quá trình môi giới chứng khoán của công ty được chia thành 6 bước Mở tài khoản cho khách hàng : Theo Luật định thì cá nhân đủ điều kiện để mở tài khoản giao dịch chứng khoán là những người đã có đủ tư cách pháp nhân hay nói cách khác là đã có CMND. Sau khi tài khoản giao dịch chứng khoán đã được mở thì chủ tài khoản hoàn toàn có thể tham gia giao dịch chứng khoán trên thị trường (đối với lệnh Mua, trong tài khoản giao dịch phải có ít nhất 70% tổng giá trị giao dịch cộng phí giao dịch; đối với lệnh Bán thì tài khoản giao dịch phải có đủ 100% số chứng khoán muốn bán). Việc mở tài khoản rất đơn giản: nhà đầu chỉ cần mang chứng minh thư gốc tới CTCK và điền các thông tin cá nhân và Giấy yêu cầu mở tài khoản. Tối đa sau 30 phút, nhà đầu tư có thể nộp tiền vào tài khoản và kinh doanh chứng khoán. *Các giấy tờ giao dịch:- Quý khách hàng là cá nhân : + Chứng minh nhân dân hoặc hộ chiếu còn hiệu lực (CMND không quá 15 năm và Hộ chiếu còn trong thời hạn hiệu lực)- Quý khách hàng là tổ chức :+ Giấy phép đăng ký kinh doanh (bản sao có công chứng) : 01 bản+ Quyết định bổ nhiệm Giám đốc, Kế toán trưởng hoặc Giám đốc tài chính bản sao có công chứng): 01 bản * Quy định về tài khoản giao dịch chứng khoán:- Khách hàng chỉ được phép mở một tài khoản giao dịch chứng khoán đã niêm yết tại một công ty chứng khoán. Trong trường hợp khách hàng đã có tài khoản tại Công ty chứng khoán khác, nếu có nhu cầu mở tài khoản giao dịch chứng khoán tại Công ty VietinbankSc khách hàng phải đóng tài khoản đã có tại công ty chứng khoán khác.- Các giao dịch chứng khoán chưa niêm yết (OTC) của Quý khách hàng tại VietinbankSc cũng được thực hiện chung trên tài khoản chứng khoán niêm yết của Quý khách hàng nêu trên. Trong trường hợp khách hàng không muốn đóng tài khoản giao dịch của khách hàng hiện có tại công ty chứng khoán khác, Quý khách hàng vẫn có thể mở một tài khoản tại VietinbankSc dành riêng cho các giao dịch chứng khoán chưa niêm yết tại VietinbankSc. *Cách thức mở tài khoản giao dịch chứng khoán- Khách hàng khi đến VietinbankSc có nhu cầu mở tài khoản giao dịch chứng khoán sẽ được hướng dẫn đến quầy giao dịch, gặp nhân viên giao dịch tại quầy để nhận hồ sơ mở tài khoản giao dịch chứng khoán gồm có:+ Hợp đồng mở tài khoản giao dịch chứng khoán+ Giấy đăng ký giao dịch qua điện thoại và Internet (Nếu Khách hàng có nhu cầu đăng ký giao dịch qua điện thoại và Internet).- Sau khi đã điền đầy đủ các thông tin trên Hợp đồng mở tài khoản giao dịch chứng khoán và Giấy đăng ký giao dịch qua điện thoại và Internet, Khách hàng nộp lại cho nhân viên Bộ phận Dịch vụ khách hàng kèm theo các loại giấy tờ quy định ở Mục 1 - Các giấy tờ giao dịch. - Sau khi nhân viên của Công ty kiểm tra và hoàn thành thủ tục mở hợp đồng giao dịch chứng khoán cho Khách hàng sẽ trả lại cho Khách hàng 01 bản hợp đồng và CMND/ Hộ chiếu bản gốc.- Nhân viên của VietinbankSc sẽ thông báo số tài khoản giao dịch chứng khoán, username, password giao dịch internet cho khách hàng và hướng dẫn qui trình nộp tiền, lưu ký chứng khoán (nếu có) vào tài khoản. *Đóng tài khoản giao dịch chứng khoán tại công ty chứng khoán khác (nếu có)Trong trường hợp khách hàng đã mở TK giao dịch tại một công ty chứng khoán trước đó:- Khách hàng điền đầy đủ thông tin như hướng dẫn trên vào mẫu Hợp đồng mở tài khoản giao dịch chứng khoán của VietinbankSc. - Sau khi đại diện VietinbankSc ký và đóng dấu vào bản hợp đồng, nhân viên của VietinbankSc sẽ trả lại khách hàng một bản gốc của hợp đồng và một bản sao có đóng dấu treo của VietinbankSc để Khách hàng làm thủ tục đóng tài khoản tại Công ty chứng khoán khác và chuyển toàn bộ số dư tiền và chứng khoán (nếu có) vào tài khoản giao dịch đã mở tại VietinbankSc. 2. Nhận lệnh tại Công ty Chứng khoán Công thương -VietinbankSc Giao phiếu lệnh cho nhân viên môi giới: Khách hàng trực tiếp giao lệnh cho nhân viên giao dịch được CT CKCT chỉ định để nhập lệnh giao dịch chứng khoán tại SGDCKHN và SGDCKHCM. + Sau khi cán bộ môi giới kiểm tra tính hợp lệ của phiếu lệnh ,nếu khôn g có sai sót lệnh của khách hàng sẽ được nhập vào hệ thống để kiểm tra số dư tiền, chứng khoán + Nếu số dư tiền, chứng khoán của khách hàng đủ để thực hiện giao dịch , cán bộ sẽ ký vào phiếu lệnh và trả lại liên 2 của phiếu lệnh cho khách hàng + Sau khi kiểm tra tính hợp lệ của phiếu lệnh, Phòng tiếp thị công ty chứng khoán chuyển giao phiếu lệnh cho phòng giao dịch, đồng thời thông báo cho phòng thanh toán bù trừ. Khách hàng ký hợp đồng đặt lệnh từ xa với CT CKCT (Ký hợp đồng giao dịch với CT CKCT qua điện thoại, qua Fax) + Giao dịch qua điện thoại: Nhân viên giao dịch CT CKCT sẽ ghi lệnh giúp khách hàng. Khách hàng phải đọc đầy đủ các thông tin cần thiết của phiếu lệnh và tuân thủ đúng quy định về giao dịch chứng khoán tại SGDCKHN. + Giao dịch bằng fax: Khách hàng điền thông tin vào bảng kê phiếu lệnh theo quy định của CT CKCT. + Hình thức giao dịch từ xa khác: Trường hợp cụ thể do CT CKCT quy định Bước 3 : Thực hiện lệnh Sau khi kiểm tra tính hợp lệ của phiếu lệnh, Phòng tiếp thị công ty chứng khoán VietinbankSc sẽ chuyển giao phiếu lệnh cho phòng giao dịch, đồng thời thông báo cho phòng thanh toán bù trừ. Cùng lúc này, một nghiệp vụ rất quan trọng là phòng giao dịch + phòng thanh toán + công ty chứng khoán phải tiến hành kiểm tra tài khoản của khách hàng. Luật quy định khách mua phải có đủ tiền 100% trong tài khoản giao dịch và khách bán phải có đủ 100% chứng khoán. Công ty kiểm tra lần cuối tính hợp lệ của lệnh mua - lệnh bán. Phòng giao dịch chuyển lệnh qua máy cho đại diện giao dịch tại TTGDCK. Đại diện giao dịch nạp lệnh mua - bán vào hệ thống máy điện tử của TTGDCK, gọi tắt là hệ thống giao dịch chi tiết nạp vào hệ thống gồm các khoản a, b, c, d, e (cả mục 3 nói trên) cùng với các chi tiết kế tiếp sau đây: a. Lệnh mua hay lệnh bán; b. Tên chứng khoán - mã số chứng khoán; c. Số lượng chứng khoán; d. Giá; e. Điều kiện về thời gian đáo hạn của trái phiếu (nếu có). f: Số hiệu của lệnh giao dịch; g. Lệnh sửa đổi hoặc huỷ bỏ (kèm số hiệu của lệnh gốc); h. Giao dịch cho khách hàng giao dịch tự doanh; i. Mã số quản lý đầu tư nước ngoài (nếu là người đầu tư nước ngoài); k. Mã số của thành viên; l. Các chi tiết khác do TTGDCK quy định. Nếu có sửa đổi hay huỷ bỏ lệnh theo ý kiến khách hàng thì đại diện giao dịch nhập lại lệnh mới kèm số hiệu lệnh gốc. Lệnh mới (sửa đổi/huỷ bỏ) chỉ hiệu lực khi lệnh gốc chưa được thực hiện. 4. Xác nhận kết quả thực hiện lệnh Sau khi khách hàng đặt lệnh VietinbankSc sẽ chuyển lệnh mua hoặc bán chứng khoán cho đại diện của công ty tại TTGDCK (còn gọi là đại diện sàn). Người đại diện này sẽ nhập lệnh vào hệ thống của TTGDCK. TTGDCK thực hiện khớp lệnh và thông báo kết quả giao dịch cho VietinbankSc TTGDCK xác nhận kết quả giao dịch với các nội dung sau: 1 . Mã chứng khoán; 2 . Số hiệu lệnh gốc; 3 . Số hiệu lệnh liên quan; 4 . Giá; 5 . Khối lượng; 6 . Hình thức thanh toán; 7 . Chu kỳ thanh toán; 8 . Trạng thái giao dịch; 9 . Thời gian hoàn tất giao dịch trên hệ thống; 10 . Ký hiệu thành viên bên mua và bên bán; 11 . Số hiệu tài khoản của nhà đầu tư bên mua và bên bán.” VietinbankSc thông báo kết quả giao dịch cho nhà đầu tư ngay sau khi khớp lệnh. Nhà đầu tư nhận được chứng khoán (nếu là người mua) hoặc tiền (nếu là người bán) trên tài khoản của mình tại VietinbankSc sau 3 ngày làm việc kể từ ngày mua bán. Nguyên tắc khớp lệnh Phương thức giao dịch khớp lệnh thực hiện trên nguyên tắc: 1. Ưu tiên về giá: Lệnh mua có mức giá cao hơn được thực hiện trước; lệnh bán có mức giá thấp hơn được thực hiện trước. 2. Ưu tiên về thời gian: Trường hợp các lệnh mua, bán có cùng mức giá thì lệnh giao dịch nhập trước vào hệ thống giao dịch được ưu tiên thực hiện trước. 3. Mức giá khớp lệnh là mức giá thực hiện đạt được khối lượng giao dịch lớn nhất; nếu có nhiều mức giá thỏa mãn khối lượng giao dịch lớn nhất thì mức giá trùng hoặc gần với giá thực hiện của lần khớp lệnh gần nhất sẽ được chọn; nếu vẫn còn nhiều mức giá thỏa mãn thì mức giá cao hơn sẽ được chọn Mẫu 02/TTBT Tên TVLK: CỘNG HOÀ XÃ HỘI CHỦ NGHĨA VIỆT NAM Độc lập - Tự do- Hạnh phúc THÔNG BÁO XÁC NHẬN KẾT QUẢ GIAO DỊCH ........... Số:..... Kính gửi: Trung tâm Lưu ký Chứng khoán Căn cứ vào “Thông báo kết quả giao dịch* .........” số..........................ngày................ Chúng tôi xác nhận các giao dịch mua b án chứng khoán được phản ánh trong Thông báo là các lệnh được nhập theo đúng yêu cầu của khách hàng chúng tôi cũng như của chính chúng tôi Ngoại trừ các lệnh sau (trường hợp có sai lệch): Lệnh nhập Số hiệu lệnh Loại lệnh Số lượng đặt lệnh Giá đặt lệnh Số lượng Khớp lệnh Giá Khớp lệnh Số tài khoản Sai Mua Đúng Chúng tôi báo cáo TTLK để thực hiện thanh toán bù trừ/ sửa lỗi các giao dịch trên. ..., ngày .... tháng ... năm ... Giám đốc (Ký, đóng dấu, ghi rõ họ tên) Ghi thêm “đa phương” hoặc “trực tiếp” vào những chỗ có đánh dấu “*” nếu Báo cáo xác nhận giao dịch tương ứng là cho các giao dịch đa phương, trực tiếp. 5. Thanh toán bù trừ giao dịch Hoạt động này bao gồm việc đối chiếu giao dịch và bù trừ các kết quả giao dịch. VietinbankSc nhập lệnh vào hệ thống TTGDCK : Sở giao dịch chứng khoán sẽ tiến hành bù trừ trên cơ sở nội dung lệnh của các công ty chứng khoán chuyển vào hệ thống và tiến hành Những sai sót của công ty chứng khoán sẽ do công ty chứng khoán tự sửa chữa. Việc bù trừ các kết quả giao dịch kết thúc bằng việc in ra các chứng từ thanh toán. Chứng từ này được gửi cho công ty chứng khoán. Nó là cơ sở để thực hiện thanh toán và giao chứng khoán. 6. Thanh toán và nhận chứng khoán Nếu nghiệp vụ lưu ký là điều kiện trước tiên để tham gia thị trường chứng khoán thì thanh toán chứng khoán và tiền là dịch vụ hỗ trợ sau của giao dịch chứng khoán, là hoạt động cuối cùng để hoàn tất các giao dịch chứng khoán, theo đó các bên tham gia giao dịch sẽ thực hiện nghĩa vụ của mình: bên phải trả chứng khoán thực hiện giao chứng khoán, bên phải trả tiền thực hiện việc chuyển tiền, lần lượt trên cơ sở kết quả bù trừ chứng khoán và tiền Để giảm rủi ro cho các đối tác tham gia giao dịch, việc thanh toán chứng khoán và tiền luôn phải đảm bảo nguyên tắc giao chứng khoán đồng thời với việc thanh toán tiền, hay còn gọi là nguyên tắc DVP (Delivery versus Payment). Điều này sẽ tránh xảy ra rủi ro cho người giao chứng khoán do có sự chênh lệch giữa thời gian giao chứng khoán và nhận tiền Thời hạn của việc thanh toán được quyết định bởi chu kỳ thanh toán. Tùy thuộc vào điều kiện của từng nước mà chu kỳ thanh toán áp dụng cụ thể là: T+1; T+2 hay T+3; tức là cứ đến thời điểm T+1 hoặc T+2 hoặc T+3 thì việc thanh toán chứng khoán và tiền được tiến hành. Trong đó:  ● T được hiểu là ngày giao dịch (ngày mà giao dịch được thực hiện)               ● 1; 2; 3 là số ngày giao dịch (không tính ngày nghỉ ngày lễ) tiếp theo kể từ ngày T Theo khuyến nghị của Ngân hàng Thanh toán quốc tế (BIS), của Tổ chức các ủy ban Chứng khoán quốc tế (IOSCO) cũng như của nhóm G30 (nhóm các quốc gia có TTCK phát triển nhất), các nước nên áp dụng chu kỳ thanh toán tối đa là T+3. Có 2 lí do cho việc lựa chọn chu kỳ thanh toán T+3, một là, 3 ngày sau ngày giao dịch là một khoảng thời gian đủ dài để người chơi chứng khoán đặt một số lệnh mua và bán nhất định và được khớp lệnh, để họ thu được hoặc bán đi một khối lượng giao dịch đủ lớn, tức là 3 ngày là khoảng thời gian hợp lý để nhìn lại và tổng kết tài khoản chứng khoán của mình. Hai là, thị trường chứng khoán luôn biến động hàng ngày hàng giờ, nó biến một người hôm qua còn là một người bình thường, hôm nay đã trở thành tỷ phú, nhưng đến sáng mai có thể trắng tay. 3 ngày cũng là quãng thời gian không hề ngắn để chứng kiến những thay đổi mạnh mẽ trên sân chơi chứng khoán. Chính vì vậy, việc thanh toán chứng khoán và tiền ngày T+3 nhằm giúp nhà đầu tư biết sau 3 ngày "chơi" hiện họ đang giữ bao nhiêu lượng cổ phiếu hay trái phiếu, bao nhiêu tiền trong tài khoản, lỗ lãi ra sao để có ph ản ứng đúng đắn và sát sao với biến động của thị trường Trong hoạt động thanh toán chứng khoán và tiền, phương thức thanh toán cũng là mối quan tâm của các bên tham gia giao dịch. Phương thức thanh toán được quyết định bởi phương thức bù trừ, do thanh toán luôn được thực hiện trên cơ sở của kết quả bù trừ. Chính vì vậy, nếu phương thức bù trừ là đa phương thì phương thức thanh toán cũng là thanh toán đa phương và tương tự, phương thức bù trừ là song phương thì phương thức thanh toán cũng sẽ là thanh toán song phương. Quy trình thanh toán và nhận chứng khoán: 1- Nộp chứng từ: Các cá nhân, đơn vị khi có nhu cầu tạm ứng, thanh toán các khoản chi tiêu bằng tiền mặt thì lập, tổng hợp chứng từ, nộp cho kế toán thanh toán. Kế toán thanh toán có trách nhiệm tiếp nhận toàn bộ chứng từ có liên quan. 2- Kiểm tra, tính toán, đề xuất Sau khi tiếp nhận chứng từ, kế toán thanh toán xử lý: - Các khoản thanh toán đột xuất: kiểm tra ngay tính pháp lý và sự đầy đủ của các chứng từ và trình kế toán trưởng (nếu đảm bảo đúng thủ tục, chế độ); trường hợp không chắc chắn sự đảm bảo đúng thủ tục, chế độ thì liên hệ với người đề nghị để được làm rõ hoặc báo cáo kế toán trưởng; trường hợp chắc chắn không đảm bảo thủ tục, chế độ thì liên hệ và trả lại cho người đề nghị biết. - Các khoản thanh toán không đột xuất Trong thời gian 4 ngày làm việc, kể từ ngày nhận được chứng từ, thực hiện việc kiểm tra, tính toán, yêu cầu người đề nghị hoàn chỉnh hồ sơ và xử lý: + Nếu đảm bảo thủ tục, chế độ trình kế toán trưởng kiểm soát; + Nếu người đề nghị không hoàn chỉnh được chứng từ thì trả lại hoặc báo cáo kế toán trưởng; + Nếu vi phạm chế độ, chính sách của Nhà nước thì từ chối thanh toán. 3- Kiểm soát Trong thời gian 2 ngày làm việc kể từ khi nhận được chứng từ do kế toán viên trình, kế toán trưởng kiểm soát và xử lý: - Nếu chứng từ đảm bảo thủ tục, chế độ thì ký kiểm soát và chuyển lại cho kế toán viên để trình chủ tài khoản hoặc uỷ quyền chủ tài khoản; - Nếu phát hiện những sai sót, chưa đúng thủ tục, chế độ thì yêu cầu kế toán thanh toán liên hệ với người đề nghị để hoàn thiện hoặc từ chối thanh toán (trả lại chứng từ cho người đề nghị). 4- Phê duyệt Trong thời gian 1 ngày, kể từ khi Phòng Kế toán trình, chủ tài khoản hoặc uỷ quyền của chủ tài khoản xem xét, xử lý: - Nếu đồng ý, ký duyệt thanh toán; - Nếu không đồng ý, yêu cầu Phòng Kế toán hoặc người đề nghị làm rõ; từ chối thanh toán. Khi chứng từ đã được chủ tài khoản hoặc uỷ quyền của chủ tài khoản duyệt thanh toán, chứng từ được chuyển lại cho kế toán thanh toán lập phiếu thu, phiếu chi và thực hiện theo trình tự từ điểm 2.2 - 2.4, Mục này. Thời gian thực hiện các công việc này không quá 2 ngày. 5- Thực hiện Các phiếu thu, chi đã đầy đủ chữ ký (chủ tài khoản hoặc uỷ quyền của chủ tài khoản, kế toán trưởng, kế toán thanh toán) được chuyển về thủ quỹ Cơ quan thực hiện việc thu hoặc xuất quỹ tiền mặt. 6- Lưu hồ sơ Đây là khâu cuối cùng của quá trình thanh quyết toán. Toàn bộ chứng từ sau khi đã được thực hiện có đầy đủ chữ ký của kế toán viên, kế toán trưởng, chủ tài khoản hoặc uỷ quyền chủ tài khoản, thủ quỹ và người nộp, người nhận sẽ được tổ chức lưu giữ theo qui định của pháp luật. Các mẫu biểu sử dụng - Mẫu số 2A: Dự toán kinh phí về...; - Mẫu số 2B: Dự toán hội nghị...; - Mẫu số 4: Giấy đề nghị tạm ứng; - Mẫu số 5A: Hợp đồng khoán việc; - Mẫu số 5B: Biên bản nghiệm thu và thanh lý hợp đồng; - Mẫu số 6A: Hợp đồng nghiên cứu khoa học; - Mẫu số 6B: Biên bản nghiệm thu và thanh lý hợp đồng; - Mẫu số 7A: Hợp đồng dịch thuật; - Mẫu số 7B: Biên bản nghiệm thu và thanh lý hợp đồng; - Mẫu số 8: Giấy biên nhận; - Mẫu số 9: Danh sách họp hội thảo, toạ đàm; - Mẫu số 12A: Bảng kê chi tiết thanh toán (nhóm theo hợp đồng); - Mẫu số 12B: Bảng kê chi tiết thanh toán (nhóm chi hội thảo, toạ đàm hoặc đoàn đi công tác nước ngoài); - Mẫu số 12C: Bảng kê chi tiết thanh toán (nhóm mua sắm hàng hoá, dịch vụ và các khoản khác); - Mẫu số 12D: Bảng kê chi tiết thanh toán (áp dụng cho các Dự án hoặc công việc phải quyết toán theo dự toán được duyệt của nhà tài trợ); - Mẫu số 12E: Bảng kê chi tiết thanh toán (áp dụng cho các khoản thanh toán khác); - Mẫu số 13: Bảng kê tổng hợp thanh toán. Các chứng từ, biểu mẫu kế toán thuộc loại bắt buộc của Nhà nước thì các đơn vị phải tuyệt đối tuân thủ thực hiện (biên lai, hoá đơn tài chính, phiếu thu, phiếu chi...). (Ban hành kèm theo Quy chế hoạt động bù trừ và thanh toán chứng khoán) Mẫu 12/PL-TTBT ỦY BAN CHỨNG KHOÁN NHÀ NƯỚC CỘNG HOÀ XÃ HỘI CHỦ NGHĨA VIỆT NAM TRUNG TÂM LƯU KÝ CHỨNG KHOÁN Độc lập - Tự do - Hạnh phúc ______________ ______________________________ Số :...... BÁO CÁO TỔNG HỢP THANH TOÁN TRỰC TIẾP CHỨNG KHOÁN (Theo chứng khoán) Ngày giao dịch : xx/xx/xxxx Đơn vị tính: Ngày thanh toán Mã giao dịch TVLK thanh toán Số đăng ký TVLK thanh toán Tự doanh Môi giới Giá trị Số đăng ký TVLK đối ứng Trong nước Ngoài nước Mua Bán Mua Bán Mua Bán Được nhận Phải giao ..., ngày .... tháng .... năm ... NGƯỜI LẬP (Ký, ghi rõ họ tên) TUQ. GIÁM ĐỐC TRƯỞNG PHÒNG LKCK (Ký, đóng dấu, ghi rõ họ tên) ĐÁNH GIÁ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI CỦA CÔNG TY VIETINBANKSC Hiệu quả hoạt động môi giới Hoạt động môi giới đóng góp vào tổng doanh thu của công ty khá đáng kể. Số tài khoản của nhà đầu tư mở tại VietinbankSc tính đến thời điểm hiện nay đạt hơn 35.000 tài khoản. Năm tài chính 2009 của Công ty bắt đầu từ 01/7/2009 đến 31/12/2009. Qua 6 tháng hoạt động, Công ty đã đạt doanh thu trên 172 tỷ đồng, vượt 72,39% kế hoạch. Trong đó, hoạt động tự doanh đạt doanh thu trên 117 tỷ đồng. Hoạt động môi giới- lưu ký đạt 35,5 tỷ đồng, tăng 70% so với 6 tháng đầu năm. Hoạt động tư vấn tài chính đã ký được 35 hợp đồng với doanh thu 5,6 tỷ đồng. Lợi nhuận sau thuế đạt trên 60 tỷ đồng, vượt 20,01% kế hoạch được Đại hội đồng cổ đông giao. Năm 2010, trong quý III hoạt động môi giới đã đạt được hơn 43 tỷ đồng Tính đến nay, tỷ trọng phí môi giới của VietinbankSc từ 5 đến 4,5 tỷ/1 tháng. Đặc biệt CP Ngân hàng Công thương lưu ký đến 85% tại công ty nên dự kiến phí môi giới của công ty sẽ tăng gấp đôi trong thời gian tới. VietinbankSc là một công ty dịch vụ trọn gói về môi giới chứng khoán phục vụ cho khách hàng cá nhân, doanh nghiệp và tổ chức ,  VietinbankSC đã tạo nên và tận dụng sức mạnh tổng hợp bằng cách kết hợp năng lực nghiên cứu và lợi thế về công nghệ . Với đội ngũ nghiên cứu hùng hậu, có chuyên môn cao, nhiều chuyên gia phân tích tình hình thị trường đầu tư để đưa ra những khuyến cáo tốt nhất cho khách hàng . Mặc dù thị trường suy thoái, công ty đã tăng số lượng khách hàng lên gấp ba và đến nay, Công ty đã có 96 đại lý nhận lệnh trong cả nước trong đó có 95 Đại lý là các Chi nhánh trong hệ thống VietinBank, một số Đại lý hoạt động tốt như: Bà Rịa – Vũng Tàu, Lâm Đồng, Hà Tây, Đà Nẵng, Khánh Hoà,…Bên cạnh hoạt động tự doanh phát triển tương đối vững chắc, thị phần môi giới của Công ty cũng khá tốt, chiếm tỷ trọng 2,1% trên thị trường chứng khoán và đứng vị trí thứ 13 trong hệ thống các Công ty chứng khoán.  VietinbankSc cũng là một trong ba nhà môi giới chứng khoán hàng đầu cho các tổ chức đầu tư nước ngoài. Công ty đã đa dạng hóa các dịch vụ Môi Giới Chứng Khoán Khách Hàng Tổ Chức để cung cấp thêm sự lựa chọn về đầu tư cho các nhà đầu tư trong nước và nước ngoài. .  công ty có lợi thế gia nhập thị trường sớm, có thương hiệu uy tín và một thị phần tốt trong thị trường khách hàng cá nhân.  Được xếp hạng trong số năm công ty hàng đầu trong nước về thị phần khách hàng cá nhân, vietinbankSc luôn đổi mới và hoàn thiện để đáp ứng ngày một tốt hơn nhu cầu đầu tư của một tầng lớp nhà đầu tư cá nhân ngày càng hiểu biết sâu sắc hơn về thị trường. Ngoài ra, để tạo điều kiện thuận lợi nhất cho các nhà đầu tư, VietinBankSc cung  cấp dịch vụ tiện ích khác như: - Đặt lệnh từ xa ( qua điện thoại, fax, internet) và dịch vụ nhắn tin SMS. - Cầm cố cổ phiếu niêm yết; - Ứng trước tiền bán chứng khoán tại quầy, qua điện thoại; - Chuyển tiền giao dịch chứng khoán theo yêu cầu ( khách hàng cung cấp bản sao giấy đề nghị mở tài khoản tại Ngân hàng )... Một số hạn chế của công ty Trước hết đó là nguồn nhân lực còn nhiều hạn chế cần phải được bổ sung, đào tạo và nâng cao trình độ chuyên môn nghiệp vụ cũng như đạo đức nghề nghiệp. Hệ thống sản phẩm cung cấp cho nhà đầu tư còn chưa phong phú, đặc biệt là các sản phẩm dịch vụ gia tăng trên nền tảng của công nghệ thông tin hiện đại. Hệ thống đại lý có phát triển nhưng mới chỉ tạo ra 30% trong doanh thu hoạt động môi giới từ các đại lý trên tổng doanh thu của Công ty 2. Phương hướng hoạt động của công ty trong thời gian tới để phát huy những điểm mạnh và hạn chế tối đa những yếu kém trong hoạt động môi giới của công ty Trên cơ sở mô hình tổ chức hoạt động hiện nay, Công ty sẽ tiến hành sắp xếp lại các bộ phận, phòng ban trong Công ty nhằm kiện toàn bộ máy tổ chức theo cơ cấu của Công ty Cổ phần. Trong quá trình hoạt động, Công ty sẽ tiếp tục điều chỉnh mô hình cho phù hợp với định hướng phát triển, loại hình kinh doanh của Công ty nhằm đáp ứng được yêu cầu phát triển, tạo tính chủ động trong hoạt động kinh doanh đồng thời không ngừng hoàn thiện mô hình tổ chức quản lý tinh gọn, mang tính chuyên nghiệp cao; Đổi mới và áp dụng phương pháp quản trị nội bộ, quản trị nhân lực tiên tiến nhằm phát huy tối đa năng lực hoạt động của đội ngũ lao động, các phòng ban trong Công ty. Kiện toàn bộ máy quản lý và các nhân sự chủ chốt, tiếp tục tuyển dụng các lao động có kiến thức và kỹ năng để tăng cường cho các khâu nghiệp vụ và giám sát; Tăng cường hoạt động môi giới chứng khoán bằng việc phát triển nhanh nhưng vững chắc mạng lưới đại lý nhận lệnh đặt tại các Chi nhánh Ngân hàng Công thương Việt Nam. Đồng thời không ngừng gia tăng các dịch vụ hỗ trợ để thu hút khách hàng; Chú trọng đẩy mạnh mảng nghiệp vụ Tư vấn tài chính doanh nghiệp nhằm mở rộng mạng lưới khách hàng, quảng bá thương hiệu Công ty và hỗ trợ cho các nghiệp vụ kinh doanh khác như: môi giới chứng khoán, lưu ký chứng khoán,v.v…phát triển; Đẩy mạnh hoạt động đầu tư (tự doanh) trên nguyên tắc an toàn hiệu quả, bảo đảm cơ cấu danh mục đầu tư linh hoạt, phù hợp với tình hình thị trường. Phát triển hoạt động tự doanh thành một mảng nghiệp vụ kinh doanh chuyên nghiệp đầu tư có nguyên tắc trên cơ sở các kết quả phân tích khoa học; Tập trung phát triển đa dạng hóa các nghiệp vụ của Công ty theo hướng tăng thu dịch vụ như nghiệp vụ tư vấn đầu tư chứng khoán, lưu ký chứng khoán, quản lý sổ cổ đông, giao dịch cổ phiếu chưa niêm yết,v.v… vừa nâng cao hiệu quả kinh doanh, vừa bảo đảm an toàn. Mặt khác tăng cường hoạt động đầu tư, tìm kiếm đối tác để liên doanh liên kết trên cơ sở nguồn vốn và tỷ trọng đầu tư hợp lý bảo đảm an toàn hoạt động và tối đa hóa lợi nhuận; Nhanh chóng đưa vào sử dụng hệ thống nghệ thông tin hiện đại, kịp thời nâng cấp khi cần thiết nhằm đáp ứng tốt nhất nhu cầu giao dịch với quy mô lớn, kiểm soát được rủi ro, quản lý dữ liệu tập trung phù hợp với nhu cầu phát triển ngày càng cao của thị trường; Tăng cường công tác quản lý chất lượng theo Hệ thống quản lý chất lượng tiêu chuẩn ISO 9001-2000 trong những năm đầu sau cổ phần hóa. Đưa công tác quản lý và điều hành đi vào nề nếp, chú trọng phát triển nguồn nhân lực; trang thiết bị; tăng cường tiềm lực tài chính và cải tiến phương thức điều hành. Thực hiện cải cách tác phong làm việc của tập thể cán bộ công nhân viên trong toàn Công ty ,Phát triển đội ngũ tư vấn chất lượng cao: Theo khái niệm môi giới chứng khoán là hoạt động trung gian hoặc đại diện mua, bán chứng khoán cho khách hàng để hưởng hoa hồng. Vì vậy công ty cần có đội ngũ tư vấn có chất lượng cao về chuyên môn để có thể làm trung gian, đại diện và đưa cho khách hàng những lời khuyên, những lời tư vấn chính xác nhất, giúp khách hàng được hưởng lợi nhiều nhất thông qua hoạt động mua bán chứng khoán. Công ty cần quản lý chặt chẽ việc tuyển nhân viên môi giới chứng khoán vào hoạt động tại công ty, phải có đầy đủ 5 điều kiện hành nghề môi giới chứng khoán do nhà nước quy định. Cần có các lớp đào tạo những kỹ năng cần thiết cho nhân viên như đào tạo kỹ năng mềm, các buổi chia sẻ kinh nghiệm làm việc, các buổi ngaoij khóa để nhân viên có điều kiện tích lũy thêm những kỹ năng làm việc cần thiết như: kỹ năng truyền đạt thông tin, kỹ năng tìm kiếm khách hàng, kỹ năng khai thác thông tin, kỹ năng xử lý lệnh, kỹ năng thực hiện lệnh mua bán….. - Quản lý bộ phận tư vấn đúng, đủ, kịp thời: - Nâng cao đạo đức nghề nghiệp của các môi giới: Việc đảm bảo đạo đức nghề nghiệp của các môi giới là nền tảng góp phần tạo dựng niềm tin, uy tín và thương hiệu của doanh nghiệp đối với khách hàng. Phát triển về chất thay vì phát triển ồ ạt về số lượng trong hoạt động môi giới: Cần có sự tư vấn chuyên nghiệp và chuyên sâu cho khách hàng, làm sao để mỗi khách hàng khi đến với công ty đều có được sự hài lòng nhất. Không chỉ đi vào việc mở rộng mạng lưới khách hàng ồ ạt mà thiếu chọn lọc khách hàng tiềm năng hay việc quan tâm đến quá nhiều khách hàng dẫn đến sự chăm sóc hời hợt, thiếu chu đáo. Mở rộng thị trường đồng nghĩa với việc đối xử bình đẳng giữa các khách hàng: Thị trường chứng khoán ngày càng phát triển mạnh mẽ, bùng nổ. Những nhà đầu tư ngày nay không chỉ là các đại gia đi xe hơi mới có tiền đàu tư chứng khoán. Cần xác định rõ ràng rằng khách hàng tiềm năng của chúng ta có thể là những người mọi tầng lớp, miễn là họ có nhu cầu và có số vốn đủ cho hoạt động đàu tư của họ. Không nên phân biệt đối xử giữa các tầm khách hàng, như thế chúng ta sẽ không mất đi các khách hàng tiềm năng của công ty. Tiếp tục xây dựng và hoàn thiện biểu phí giao dịch chứng khoán linh hoạt, cạnh tranh nhằm đảm bảo quyền và lợi ích cho các nhà đầu tư; Xây dựng và hoàn thiện hệ thống công nghệ thông tin hiện đại, trên cơ sở đó phát triển các dịch vụ gia tăng cho khách hàng như mở tài khoản, đặt lệnh, tra cứu số dư tài khoản, lịch sử giao dịch,v.v… qua Internet; đặt lệnh từ xa và thông báo khớp lệnh bằng tin nhắn SMS, điện thoại,v.v…; Chuẩn bị sẵn sàng cho việc triển khai các nghiệp vụ mới khi được phép như nghiệp vụ ký quỹ (margin trading), nghiệp vụ bán khống và các công cụ phái sinh; Xây dựng và triển khai chính sách khách hàng chiến lược nhằm ưu tiên, ưu đãi đối với các nhà đầu tư có doanh số giao dịch lớn, gắn bó với Công ty, trong đó tập trung vào các khách hàng là tổ chức lớn. Nâng cao và phát triển phương thức cũng như chất lượng của dịch vụ chăm sóc khách hàng như cung cấp thông tin tư vấn đầu tư cho khách hàng, chính sách ưu đãi về phí môi giới và thông tin tư vấn đầu tư cho các nhà đầu tư.