Tổng quan về công ty CK

Môc lôc Tæng quan vÒ C«ng ty Chøng kho¸n Kh¸i niÖm vµ ph©n lo¹i C«ng ty Chøng kho¸n C¸c lo¹i h×nh tæ chøc cña C«ng ty Chøng kho¸n Nguyªn t¾c ho¹t ®«ng cña C«ng ty Chøng kho¸n C¬ cÊu tæ chøc cña C«ng ty Chøng kho¸n 4.1. Khèi nghiÖp vô. 4.2. Khèi phô trî C¸c nghiÖp vô cña C«ng ty Chøng kho¸n 5.1. C¸c nghiÖp vô chÝnh 5.1.1. NghiÖp vô M«i giíi Chøng kho¸n 5.1.3. NghiÖp vô B¶o l·nh Ph¸t hµnh 5.1.4. NghiÖp vô qu¶n lý danh môc ®Çu t­ 5.1.5. NghiÖp vô T­ vÊn ®Çu t­ Chøng kho¸n 5.2. C¸c nghiÖp vô phô trî 5.2.1. L­u ký Chøng kho¸n 5.2.2. Qu¶n lý thu nhËp cña kh¸ch hµng 5.2.3. NghiÖp vô tÝn dông 5.2.4. NghiÖp vô qu¶n lý quü C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt LÞch sö h×nh thµnh C¬ cÊu tæ chøc, chøc n¨ng, nhiÖm vô nh©n sù §¹i héi ®ång cæ ®ång §¹i héi ®ång Cæ ®«ng thµnh lËp §¹i héi ®ång th­êng niªn §¹i héi ®ång bÊt th­êng Qu¶n trÞ C«ng ty Héi ®ång Qu¶n trÞ Ban kiÓm so¸t Ban Gi¸m ®èc C¸c phßng nghiÖp vô C¸c ho¹t ®éng cña C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt Ho¹t ®éng kinh doanh 3.2. Ho¹t ®éng tæ chøc bé m¸y c«ng ty Lêi giíi thiÖu Sau hai n¨m chuÈn bÞ, sù ra ®êi cña ThÞ tr­êng Chøng kho¸n ViÖt Nam lµ mét tÊt yÕu kh¸ch quan phï hîp víi tiÕn tr×nh ph¸t triÓn cña nÒn Kinh tÕ ViÖt Nam. Tuy ch­a thùc sù trë thµnh kªnh huy ®éng vèn trung vµ dµi h¹n cho nÒn kinh tÕ, nh­ng sau ba n¨m ho¹t ®éng ThÞ tr­êng Chøng kho¸n ViÖt Nam ®· thu ®­îc nh÷ng thµnh tùu rÊt ®¸ng khÝch lÖ, t¹o dùng nÒn mãng ban ®Çu hÕt søc c¬ b¶n cho sù ph¸t triÓn cña thÞ tr­êng trong t­¬ng lai, ®ång thêi ®¸nh dÊu b­íc tiÕn míi trong qu¸ tr×nh ph¸t triÓn thÞ tr­êng tµi chÝnh ViÖt Nam thÓ hiÖn quyÕt t©m x©y dùng mét nÒn kinh tÕ giµu m¹nh. Ngay tõ khi thÞ tr­êng míi khai sinh, C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt ®· song hµnh cïng thÞ tr­êng trªn ®­êng ®i lªn ®¸nh dÊu tõ sù ra ®êi vµo ngµy 1/10/1999. Cïng víi nh÷ng th¨ng trÇm cña thÞ tr­êng, BVSC còng ®· tr¶i qua nh÷ng giai ®o¹n hÕt søc khã kh¨n vµ ®Çy th¸ch thøc. Víi t«n chØ “Phôc vô kh¸ch hµng mét c¸ch tèt nhÊt ®Ó ph¸t triÓn”, BVSC ®· kh«ng ngõng nghiªn cøu, c¶i tiÕn, n©ng cao chÊt l­îng c¸c dÞch vô nh»m phôc vô kh¸ch hµng ngµy cµng tèt h¬n, gi÷ v÷ng uy tÝn vµ vÞ thÕ trªn thÞ tr­êng. Víi nh÷ng cè g¾ng ®ã, thÞ phÇn giao dÞch Chøng kho¸n cña BVSC trong n¨m qua vÉn duy tr× ®­îc ë møc gÇn 20%, ho¹t ®éng t­ vÊn ®· cã nh÷ng b­íc tiÕn m¹nh ®­îc c¶i thiÖn mét c¸ch ®¸ng kÓ b»ng c¸c dÞch vô t­ vÊn ®a d¹ng vµ trän gãi, ho¹t ®éng ®Çu t­ mang l¹i hiÖu qu¶ kh¶ quan. BVSC ®· thùc sù trë thµnh mét ®Þa chØ ®­îc kh¸ch hµng tinh cËy vµ trë thµnh ng­êi b¹n ®ång hµnh cña c¸c doanh nghiÖp trong viÖc t×m kiÕm c¸c nguån vèn cho nhu cÇu më réng s¶n xuÊt kinh doanh. N¨m 2003 lµ n¨m ®Çu tiªn ViÖt Nam b­íc vµo tiÕn tr×nh héi nhËp kinh tÕ quèc tÕ b»ng viÖc thùc hiÖn c¾t gi¶m thuÕ quan theo AFTA, ViÖc tham gia AFTA sÏ t¹o cho c¸c doanh nghiÖp ViÖt Nam nh÷ng c¬ héi gia nhËp vµ khai th¸c triÖt ®Ó mét khu vùc thÞ tr­êng quèc tÕ réng më. Còng trong n¨m qua nÒn kinh tÕ ViÖt Nam ®¹t tèc ®é t¨ng tr­ëng kh¸ cao 7,3%, c¸c ngµnh c«ng nghiÖp, n«ng nghiÖp, xuÊt khÈu vµ du lÞch ®Òu ®¹t môc tiªu kÕ ho¹ch ®Ò ra. Víi tèc ®é ph¸t triÓn kinh tÕ nh­ hiÖn nay, nhu cÇu vèn cho ph¸t triÓn kinh tÕ x· héi cña c¸c thµnh phÇn kinh tÕ sÏ ngµy cµng gia t¨ng, ®iÒu nµy sÏ t¹o ®iÒu kiÖn thuËn lîi cho sù æn ®Þnh vµ ph¸t triÓn toµn diÖn cña thÞ tr­êng tµi chÝnh nãi chung vµ TTCK ViÖt Nam nãi riªng. Víi nh÷ng tiÒn ®Ò hÕt søc thuËn lîi, cïng víi sù t¨ng tr­ëng æn ®Þnh ë møc cao cña nÒn kinh tÕ ViÖt Nam vµ t×nh h×nh s¶n xuÊt kinh doanh æn ®Þnh, cã hiÖu qu¶ cña c¸c tæ chøc niªm yÕt, cïng sù quan t©m chØ ®¹o s¸t sao cña ChÝnh phñ, c¸c Bé ngµnh vµ c¬ quan qu¶n lý Nhµ n­íc ®Õn sù ph¸t triÓn cña thÞ tr­êng, hy väng r»ng C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt sÏ n¾m b¾t ®­îc thêi c¬ v­¬n m×nh, lµ chç dùa ®¸ng tin cËy cña nhiÒu nhµ ®Çu t­ vµ tiÕp tôc kh¼ng ®Þnh m×nh lµ mét C«ng ty Chøng kho¸n hµng ®Çu t¹i thÞ tr­êng ViÖt Nam. * * * Tæng quan vÒ C«ng ty Chøng kho¸n Kh¸i niÖm vµ ph©n lo¹i C«ng ty Chøng kho¸n C«ng ty Chøng kho¸n lµ mét ®Þnh chÕ tµi chÝnh trung gian thùc hiÖn c¸c nghiÖp vô trªn ThÞ tr­êng Chøng kho¸n (gi¸o tr×nh ThÞ tr­êng Chøng kho¸n- Tr­êng §¹i häc KTQD). HiÖn nay, quan ®iÓm ph©n chia C«ng ty Chøng kho¸n thµnh 5 lo¹i: C«ng ty M«i giíi Chøng kho¸n: lµ C«ng ty Chøng kho¸n chØ thùc hiÖn viÖc trung gian, mua b¸n Chøng kho¸n cho kh¸ch hµng ®Ó h­ëng hoa hång. C«ng ty B¶o l·nh Ph¸t hµnh Chøng kho¸n: lµ C«ng ty Chøng kho¸n cã lÜnh vùc ho¹t ®éng chñ yÕu lµ thùc hiÖn nghiÖp vô B¶o l·nh ®Ó h­ëng phÝ hoÆc chªnh lÖch gi¸. C«ng ty Kinh doanh Chøng kho¸n: lµ C«ng ty Chøng kho¸n chñ yÕu thùc hiÖn nghiÖp vô tù doanh, cã nghÜa lµ tù bá vèn vµ tù chÞu tr¸ch nhiÖm vÒ hiÖu qu¶ kinh doanh. C«ng ty Tr¸i phiÕu: lµ C«ng ty Chøng kho¸n chuyªn mua b¸n c¸c lo¹i thµnh phÈm. C«ng ty Chøng kho¸n kh«ng tËp chung: lµ c¸c C«ng ty Chøng kho¸n ho¹t ®éng chñ yÕu trªn thÞ tr­êng OTC vµ hä ®ãng vai trß lµ c¸c nhµ t¹o lËp thÞ tr­êng. C¸c lo¹i h×nh tæ chøc cña C«ng ty Chøng kho¸n Theo quÕt ®Þnh 04/1998/Q§-UBCK ngµy 13 th¸ng 10 n¨m 1998 cña UBCKNN, cã 3 lo¹i h×nh tæ chøc c¬ b¶n cña C«ng ty Chøng kho¸n, ®ã lµ: C«ng ty Hîp danh; C«ng ty TNHH; C«ng ty Cæ phÇn. C«ng ty Hîp danh: lµ lo¹i h×nh ho¹t ®éng cã tõ hai chñ së h÷u trë nªn. Thµnh viªn cña c«ng ty Hîp danh bao gån: Thµnh viªn gãp vèn la thµnh viªn Hîp danh. C¸c thµnh viªn Hîp danh ph¶i chÞu tr¸ch nhiÖm v« h¹n b»ng toµn bé tµi s¶n cña m×nh vÒ c¸c nghÜa vô cña C«ng ty. C¸c thµnh viªn gãp vèn kh«ng tham gia ®iÒu hµnh C«ng ty, hä chØ chÞu tr¸ch nhiÖm h÷u han trong phÇn vèn gãp cña m×nh ®èi víi nh÷ng kho¶n nî cña C«ng ty. C«ng ty Hîp danh th«ng th­êng kh«ng ®­îc ph¸t hµnh bÊt cø mét lo¹i Chøng kho¸n nµo. C«ng ty Cæ phÇn: C«ng ty Cæ phÇn lµ mét ph¸p nh©n ®éc lËp víi c¸c chñ së h÷u C«ng ty lµ c¸c cæ ®«ng. Cæ ®«ng chØ chÞu tr¸ch nhiÖm vÒ c¸c kho¶n nî vµ c¸c nghÜa vô tµi s¶n kh¸c cña Doanh nghÞªp trong ph¹m vi sè vèn ®· gãp vµo Doanh nghiÖp. C«ng ty Cæ phÇn cã quyÒn ph¸t hµnh nh÷ng Chøng kho¸n (cæ phiÕu vµ tr¸i phiÕu) ra c«ng chóng theo quyÕt ®Þnh cña ph¸p luËt vÒ Chóng khoµn hiÖn hµnh. C«ng ty tr¸ch nhiÖm h÷u h¹n: Thµnh viªn cña C«ng ty chÞu tr¸ch nhiÖm c¸c kho¶n nî vµ c¸c nghÜa vô tµi s¶n kh¸c cña Doanh nghiÖp trong ph¹m vi sè vèn ®· cam kÕt gãp vµo Doanh nghiÖp. C«ng ty TNHH kh«ng ®­îc phÐp ph¸t hµnh cæ phiÕu. Nguyªn t¾c ho¹t ®«ng cña C«ng ty Chøng kho¸n C«ng ty Chøng kho¸n ho¹t ®éng theo hai nhãm nguyªn t¾c c¬ b¶n, ®ã lµ nhãm nguyªn t¾c mang tÝnh ®¹o ®øc vµ nhãm nguyªn t¾c mang tÝnh tµi chÝnh. Nhãm nguyªn t¾c ®¹o ®øc: C«ng ty Chøng kho¸n ph¶i ®¶m b¶o giao dÞch trung thùc vµ c«ng b»ng v× lîi Ých cña kh¸ch hµng; kinh doanh cã kü n¨ng, tËn tôy, cã tinh thÇn tr¸ch nhiÖm; ph¶i ­u tiªn thùc hiÖn lÖnh cña kh¸ch hµng trø¬c khi thùc hiÖn lÖnh cña C«ng ty; cã nghÜa vô b¶o mËt cho kh¸ch hµng; ph¶i cung cÊp th«ng tin ®Çy ®ñ cho kh¸ch hµng vµ gi¶i thÝch râ rµng vÒ c¸c rñi ro mµ kh¸ch hµng cã thÓ ph¶i g¸nh chÞu; kh«ng ®­îc phÐp nhËn bÊt cø kho¶n thï lao nµo ngoµi c¸c kho¶n thï lao th«ng th­êng cho dÞch vô t­ vÊn cña m×nh; kh«ng thùc hiÖn c¸c giao dÞch néi gi¸n, kh«ng ®­îc phÐp sö dông c¸c th«ng tin néi bé ®Ó mua b¸n Chøng kho¸n cho chÝnh m×nh, g©y thiÖt h¹i ®Õn lîi Ých cña kh¸ch hµng. Nhãm nguyªn t¾c Tµi chÝnh: §¶m b¶o yªu cÇu vÒ vèn, c¬ cÊu vèn vµ nguyªn t¾c h¹ch to¸n, b¸o c¸o theo ®Þnh kú cña Uû Ban Chøng kho¸n Nhµ n­íc. §¶m b¶o nguån tµi chÝnh trong cam kÕt kinh doanh Chøng kho¸n víi kh¸ch hµng; Kh«ng ®­îc dïng tiÒn cña kh¸ch hµng kinh doanh trõ tr­êng hîp sè tiÒn ®ã phôc vô cho giao dÞch cña kh¸ch hµng; ph¶i t¸ch b¹ch tiÒn vµ chøng kho¸n cña kh¸ch hµng víi tµi s¶n cña m×nh, kh«ng ®­îc dïng Chøng kho¸n cña kh¸ch hµng lµm vËt thÕ chÊp ®Ó vay vèn trõ tr­êng hîp ®­îc kh¸ch hµng ®ång ý b»ng v¨n b¶n. C¬ cÊu tæ chøc cña C«ng ty Chøng kho¸n Tïy theo lo¹i h×nh nghiÖp vô Chøng kho¸n mµ C«ng ty thùc hiÖn còng nh­ qui m« ho¹t ®éng kinh doanh Chøng kho¸n cña nã song th­êng ®­îc chia thµnh hai khèi: 4.1. Khèi nghiÖp vô. Lµ khèi thùc hiÖn c¸c giao dÞch kinh doanh vµ dÞch vô Chøng kho¸n, bao gåm c¸c phßng, ban: + Phßng M«i giíi + Phßng Tù doanh + Phßng B¶o l·nh Ph¸t hµnh + Phßng Qu¶n lý danh môc ®Çu t­ vµ QuÜ ®Çu t­ + Phßng T­ vÊn Tµi chÝnh vµ §Çu t­ + Phßng Ký quÜ 4.2. Khèi phô trî Lµ khèi kh«ng trùc tiÕp thùc hiÖn c¸c nghiÖp vô kinh doanh, nh­ng nã kh«ng thÓ thiÕu ®­îc trong vËn hµnh cña C«ng ty Chøng kho¸n v× ho¹t ®éng cña nã mang tÝnh chÊt trî gióp cho khèi nghiÖp vô, bao gåm c¸c phßng, ban: + Phßng Nghiªn cøu vµ Ph¸t triÓn + Phßng Ph©n tÝch vµ Th«ng tin ThÞ tr­êng + Phßng KÕ ho¹ch C«ng ty + Phßng Ph¸t triÓn s¶n phÈm míi + Phßng C«ng nghÖ tin häc + Phßng Ph¸p chÕ + Phßng KÕ to¸n, thanh to¸n vµ kiÓm so¸t néi bé + Phßng Ng©n quÜ, ký qòi + Phßng Tæng hîp hµnh chÝnh nh©n sù C¸c nghiÖp vô cña C«ng ty Chøng kho¸n C«ng ty Chøng kho¸n lµ mét tæ chøc chuyªn nghiÖp trªn ThÞ tr­êng Chøng kho¸n, cã vai trß cÇn thiÕt vµ quan träng ®èi víi c¸c Nhµ ®Çu t­, c¸c Nhµ ph¸t hµnh, C¬ quan qu¶n lý thÞ tr­êng... Vai trß nµy ®­îc thÓ hiÖn th«ng qua c¸c nghiÖp vô ho¹t ®éng cña C«ng ty Chøng kho¸n, trong ®ã bao gåm c¸c nghiÖp vô chÝnh vµ c¸c nghiÖp vô phô trî. 5.1. C¸c nghiÖp vô chÝnh 5.1.1. NghiÖp vô M«i giíi Chøng kho¸n M«i giíi Chøng kho¸n: lµ ho¹t ®éng trung gian hoÆc ®¹i diÖn mua, b¸n Chøng kho¸n cho kh¸ch hµng ®Ó h­ëng hoa hång. Theo ®ã, C«ng ty Chøng kho¸n ®¹i diÖn cho kh¸ch hµng tiÕn hµnh giao dÞch th«ng qua c¬ chÕ giao dÞch t¹i Së giao dÞch Chøng kho¸n hoÆc ThÞ tr­êng OTC mµ chÝnh kh¸ch hµng ph¶i chÞu tr¸ch nhiÖm ®èi víi kÕt qu¶ giao dÞch cña m×nh. Theo ®ã, yªu cÇu ®èi víi nghÒ M«i giíi Chøng kho¸n lµ nh÷ng phÈm chÊt, t­ c¸ch ®¹o ®øc, kü n¨ng mÉn c¸n trong c«ng viÖc vµ víi th¸i ®é c«ng t©m, cung cÊp cho kh¸ch hµng nh÷ng dÞch vô tèt nhÊt. Mét ng­êi M«i giíi giái ph¶i lµ ng­êi cã: kü n¨ng truyÒn ®¹t th«ng tin, kü n¨ng t×m kiÕm kh¸ch hµng, kü n¨ng khai th¸c th«ng tin. NghiÖp vô Tù doanh: lµ viÖc C«ng ty Chøng kho¸n tù tiÕn hµnh c¸c giao dÞch mua, b¸n Chøng kho¸n cho chÝnh m×nh. Ho¹t ®éng Tù doanh cña C«ng ty Chøng kho¸n ®­îc thùc hiÖn th«ng qua c¬ chÕ giao dÞch trªn Së giao dÞch Chøng kho¸n hoÆc ThÞ tr­êng OTC. T¹i méi sè thÞ tr­êng vËn hµnh theo c¬ chÕ khíp gi¸ ho¹t ®éng Tù doanh cña C«ng ty Chøng kho¸n ®­îc thùc hiÖn th«ng qua ho¹t ®éng t¹o lËp thÞ tr­êng. Ho¹t ®éng Tù doanh nh»m thu lîi nhuËn cho c«ng ty nªn cã thÓ dÉn ®Õn xung ®ét lîi Ých gi÷a kh¸ch hµng vµ C«ng ty khi thùc hiÖn giao dÞch do ®ã ph¶i t¸ch b¹ch gi÷a c¸c nghiÖp vô M«i giíi vµ Tù doanh, ph¶i ­u tiªn thùc hiÖn lÖnh cña kh¸ch hµng tr­íc tiªn. H×nh thøc giao dÞch trong ho¹t ®éng Tù doanh bao gåm 2 h×nh thøc: + Giao dÞch gi¸n tiÕp: C«ng ty Chøng kho¸n ®Æt c¸c lÖnh mua vµ b¸n Chøng kho¸n trªn Së giao dÞch, lÖnh cña hä cã thÓ thùc hiÖn víi bÊt kú kh¸ch hµng nµo kh«ng ®­îc x¸c ®Þnh tr­íc. + Giao dÞch trùc tiÕp: Lµ giao dÞch tay ®«i gi÷a 2 C«ng ty Chøng kho¸n hay gi÷a C«ng ty Chøng kho¸n víi mét kh¸ch hµng th«ng qua th­¬ng l­îng. §èi t­îng cña c¸c giao dÞch trùc tiÕp lµ c¸c lo¹i Chøng kho¸n ®¨ng ký giao dÞch ë ThÞ tr­êng OTC. 5.1.2. NghiÖp vô B¶o l·nh Ph¸t hµnh Lµ viÖc C«ng ty Chøngkho¸n cã chøc n¨ng B¶o l·nh gióp tæ chøc ph¸t hµnh thùc hiÖn c¸c thñ tôc tr­íc khi chµo b¸n Chøng kho¸n, tæ chøc viÖc ph©n phèi Chøng kho¸n vµ gióp b×nh æn gia Chøng kho¸n trong giai ®o¹n ®Çu sau khi ph¸t hµnh. Sau khi UBCK cho phÐp ph¸t hµnh Chøng kho¸n vµ giÊy phÐp ph¸t hµnh cã hiÖu lùc, C«ng ty Chøng kho¸n thùc hiÖn ph©n phèi Chøng kho¸n, c¸c h×nh thøc ph©n phèi lµ: + B¸n riªng cho c¸c tæ chøc ®Çu t­ tËp thÓ, c¸c quÜ ®Çu t­, quÜ b¶o hiÓm, quÜ h­u trÝ. + B¸n trùc tiÕp cho c¸c cæ ®«ng hiÖn thêi hay nh÷ng Nhµ ®Çu t­ cã quan hÖ víi tæ chøc ph¸t hµnh. + B¸n réng r·i ra c«ng chóng. 5.1.3. NghiÖp vô qu¶n lý danh môc ®Çu t­ Lµ nghiÖp vô qu¶n lý vèn uû th¸c cña kh¸ch hµng ®Ó ®Çu t­ vµo Chøng kho¸n th«ng qua danh môc ®Çu t­ nh»m sinh lîi cho kh¸ch hµng trªn c¬ së t¨ng lîi nhuËn vµ b¶o toµn vèn cho kh¸ch hµng. Qui tr×nh cña nghiÖp vô qu¶n lý danh môc ®Çu t­ bao gåm c¸c b­íc: + Xóc tiÕn t×m hiÓu vµ nhËn qu¶n lý + Ký hîp ®ång qu¶n lý + Thùc hiÖn hîp ®ång qu¶n lý + KÕt thóc hîp ®ång qu¶n lý 5.1.4. NghiÖp vô T­ vÊn ®Çu t­ Chøng kho¸n Lµ viÖc C«ng ty Chøng kho¸n th«ng qua ho¹t ®éng ph©n tÝch ®Ó ®­a ra c¸c lêi khuyªn, ph©n tÝch c¸c t×nh huèng vµ cã thÓ thùc hiÖn mét sè c«ng viÖc dÞch vô kh¸c liªn quan ®Õn ph¸t hµnh, ®Çu t­ vµ c¬ cÊu tµi chÝnh cho kh¸ch hµng. V× t­ vÊn lµ ho¹t ®éng mµ ng­êi t­ vÊn sö dông kiÕn thøc, ®ã chÝnh lµ chÊt x¸m mµ hä bá ra ®Ó kinh doanh nh»m ®em l¹i lîi nhuËn nªn muèn t­ vÊn thµnh c«ng ph¶i ®¶m b¶o c¸c nguyªn t¾c. + Kh«ng ®¶m b¶o ch¾c ch¾n vÒ gi¸ trÞ Chøng khãan. V× gi¸ trÞ Chøng kho¸n lu«n thay ®æi theo c¸c yÕu tè kinh tÕ, t©m lý, diÔn biÕn thÞ tr­êng. + Lu«n nh¾c nhë kh¸ch hµng r»ng nh÷ng lêi t­ vÊn cña m×nh dùa trªn c¬ së ph©n tÝch c¸c yÕu tè lý thuyÕt vµ nh÷ng diÔn biÕn trong qu¸ khø vµ cã thÓ kh«ng hoµn toµn chÝnh x¸c. + Kh«ng ®­îc dô dç, mêi chµo kh¸ch hµng mua, b¸n Chøng kho¸n. 5.2. C¸c nghiÖp vô phô trî 5.2.1. L­u ký Chøng kho¸n Lµ viÖc l­u gi÷, b¶o qu¶n Chøng kho¸n cña kh¸ch hµng th«ng qua c¸c Tµi kho¶n L­u ký Chøng kho¸n. 5.2.2. Qu¶n lý thu nhËp cña kh¸ch hµng C«ng ty Chøng kho¸n theo dâi t×nh h×nh thu l·i, cæ tøc cña Chøng kho¸n vµ ®øng ra lµm dÞch vô thu nhËn vµ chi tr¶ cæ tøc cho kh¸ch hµng th«ng qua Tµi kho¶n cña kh¸ch hµng. 5.2.3. NghiÖp vô tÝn dông DÞch vô cho vay Chøng kho¸n ®Ó kh¸ch hµng thùc hiÖn giao dÞch b¸n khèng hoÆc cho kh¸ch hµng vay tiÒn ®Ó kh¸ch hµng thùc hiÖn nghiÖp vô mua ký quü. 5.2.4. NghiÖp vô qu¶n lý quü C«ng ty Chøng kho¸n cö ®¹i diÖn cña m×nh ®Ó qu¶n lý quü vµ sö dông vèn vµ tµi s¶n cña quü ®Çu t­ ®Ó ®Çu t­ vµo Chøng kho¸n. C«ng ty Chøng kho¸n ®­îc thu phÝ dÞch vô qu¶n lý quü ®Çu t­. C«ng ty Chøng kho¸n lµ t¸c nh©n quan träng thóc ®Èy sù ph¸t triÓn cña nÒn kinh tÕ nãi chung vµ cña ThÞ tr­êng Chøng kho¸n nãi riªng. Nhê c¸c c«ng ty Chøng kho¸n mµ nguån vèn ®­îc huy ®éng tõ n¬i nhµn rçi ®Õn n¬i sö dông cã hiÖu qu¶. Do ®ã sù ra ®êi cña ThÞ tr­êng Chøng kho¸n nãi chung vµ C«ng ty Chøng kho¸n nãi riªng lµ ®iÒu tÊt yÕu cho sù ph¸t triÓn cña nÒn kinh tÕ, ®iÒu ®¸ng quan t©m lµ sù xuÊt hiÖu cña nã trong giai ®o¹n ph¸t triÓn nµo cña nÒn kinh tÕ vµ vËn dông sao cho phï hîp. C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt LÞch sö h×nh thµnh Sau h¬n 2 n¨m chuÈn bÞ, ngµy 1/10/1999 C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt ®· ®­îc cÊp giÊy phÐp thµnh lËp sè 4060 GP/TL cÊp ngµy 1/10/1999 vµ ngµy 26/11/1999 C«ng ty ®· ®­îc cÊp phÐp ho¹t ®éng kinh doanh Chøng kho¸n sè 01/GPH§KD. C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt ®· vinh dù trë thµnh C«ng ty Chøng kho¸n ®Çu tiªn ë ViÖt Nam, më ra mét thêi kú ph¸t triÓn míi cña ThÞ tr­êng Tµi chÝnh. Tªn gäi tiÕng ViÖt : C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt. Tªn tiÕng Anh :Bao Viet Joint Stock Securities Company Tªn viÕt t¾t : BVSC C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt ®­îc thµnh lËp d­íi h×nh thøc C«ng ty cæ phÇn, tæ chøc vµ ho¹t ®éng theo LuËt C«ng ty vµ Ph¸p luËt vÒ Chøng kho¸n vµ ThÞ tr­êng Chøng kho¸n. BVSC ®­îc thµnh lËp trªn c¬ së tù nguyÖn tham gia gãp vèn, cïng chia nhau lîi nhuËn, cïng chÞu rñi ro vµ lç t­¬ng øng víi phÇn vèn gãp vµ chÞu tr¸ch nhiÖm vÒ c¸c kho¶n nî cña C«ng ty (nÕu cã) theo tû lÖ cæ phÇn cña C«ng ty mµ m×nh së h÷u hoÆc ®¹i diÖn cña c¸c chñ së h÷u. C«ng ty Chøng kho¸n B¶o ViÖt cã sè vèn §iÒu lÖ lµ 43 tû VND, t­¬ng ®­¬ng 4.300.000 cæ phiÕu. MÖnh gi¸ mçi cæ phiÕu lµ 10.000 ®ång, trong ®ã cã h¬n 70% vèn ®ãng gãp cña Tæng C«ng ty B¶o hiÓm ViÖt Nam vµ gÇn 30% vèn gãp cña 1365 thÓ nh©n. C«ng ty ph¶i lu«n duy tr× møc Vèn §iÒu lÖ kh«ng thÊp h¬n møc vèn ph¸p ®Þnh theo qui ®Þnh cña Ph¸p luËt. Vèn ho¹t ®éng cña C«ng ty bao gåm: Vèn §iÒu lÖ; Vèn huy ®éng; Vèn tÝch luü; Vèn kh¸c. Trô së chÝnh cña C«ng ty ®­îc ®Æt t¹i: 94 Bµ TriÖu, QuËn Hoµn KiÕm, Thµnh phè Hµ Néi; Chi nh¸nh t¹i thanh phè Hå ChÝ Minh: Sè 1A Nam Kú, Khëi NghÜa Q1 Ngoµi 2 ®Þa ®iÓm giao dÞch trªn, BVSC ®· triÓn khai hÖ thèng §¹i lý giao dÞch t¹i mét sè ®Þa ph­¬ng cã tiÓm n¨ng kinh tÕ nh­ H¶i Phßng, §ång Nai, §µ N½ng, Long An... Th«ng qua m¹ng l­íi c¸c C«ng ty B¶o hiÓm thuéc hÖ thèng B¶o ViÖt. Tuy míi ®i vµo ho¹t ®éng, nh­ng c¸c ®¹i lý nhËn lÖnh nµy ®· gãp phÇn kh«ng nhá lµm t¨ng thÞ phÇn giao dÞch cña C«ng ty vµ ®iÒu chÝnh yÕu nhÊt lµ ®· t¹o ra ®­îc mét m«i tr­êng ®Çu t­, gãp phÇn thu hót thªm mét l­îng c«ng chóng ®Çu t­ ®«ng ®¶o tham gia vµo thÞ tr­êng. Thêi gian ho¹t ®éng lµ 50 n¨m kÓ tõ ngµy C«ng ty ®­îc cÊp GiÊy chøng nhËn ®¨ng ký kinh doanh, viÖc gia h¹n thêi h¹n ho¹t ®éng hoÆc gi¶i thÓ C«ng ty tr­íc thêi h¹n do §¹i héi ®ång Cæ ®«ng quyÕt ®Þnh. T«n chØ vµ nguyªn t¾c ho¹t ®éng: Uy tÝn lµ tµi s¶n quan träng nhÊt cña C«ng ty. §¹o ®øc nghÒ nghiÖp lµ phÈm chÊt quan träng nhÊt cña nh©n viªn. ThËn träng triÓn khai ho¹t ®éng tõng b­íc theo nhu cÇu cña thÞ tr­êng. TriÓn khai ho¹t ®éng ®óng ®¾n vµ lµnh m¹nh ngay tõ thêi gian ®Çu ho¹t ®éng. Phôc vô kh¸ch hµng mét c¸ch tèt nhÊt ®Ó ph¸t triÓn. Môc tiªu ho¹t ®éng: Gi÷ v÷ng uy tÝn vµ vÞ thÕ lµ C«ng ty Chøng kho¸n hµng ®Çu trªn ThÞ tr­êng Chøng kho¸n ViÖt Nam. §a d¹ng vµ chuyªn nghiÖp ho¸ c¸c s¶n phÈm dÞch vô, ®¸p øng tèt nhÊt mäi nhu cÇu ngµy cµng t¨ng cña nhµ ®Çu t­. §ãng gãp quan träng vµo sù nghiÖp ph¸t triÓn cña ThÞ tr­êng Chøng kho¸n ViÖt Nam. Gia t¨ng gi¸ trÞ cña C«ng ty, m¹ng l¹i lîi Ých thiÕt thùc vµ tèi ®a cho c¸c cæ ®«ng. BVSC ®­îc thµnh lËp ®Ó kinh doanh trong lÜnh vùc Chøng kho¸n theo quy ®Þnh cña Ph¸p luËt nh»m môc tiªu doanh lîi ngµy cµng cao trªn c¬ së ph¸t triÓn C«ng ty, t¹o viÖc lµm vµ thu nhËp æn ®Þnh cho ng­êi lao ®éng; mang l¹i cæ tøc cao cho c¸c cæ ®«ng; thùc hiÖn ®Çy ®ñ nghÜa vô víi Ng©n s¸ch Nhµ n­íc. C«ng ty ®­îc cÊp giÊy phÐp ho¹t ®éng cho c¸c lo¹i h×nh nghiÖp vô sau: M«i giíi Tù doanh Qu¶n lý danh môc ®Çu t­ B¶o l·nh ph¸t hµnh T­ vÊn ®Çu t­ L­u ký chøng kho¸n. C¬ cÊu tæ chøc, chøc n¨ng, nhiÖm vô nh©n sù V× lµ C«ng ty Cæ phÇn nªn viÖc qu¶n lý vµ ph©n chia quyÒn lîi, tr¸ch nhiÖm theo nguyªn t¾c së h÷u chung theo phÇn vµ tu©n thñ ph¸p luËt. C¬ cÊu tæ chøc cña c«ng ty ®­îc thÓ hiÖn theo s¬ ®å d­íi ®©y: §¹i héi ®ång cæ ®«ng Héi ®ång qu¶n trÞ Ban kiÓm so¸t Ban gi¸m ®èc Phßng tæng hîp Phßng nghiÖp vô i Phßng kÕ to¸n, l­u ký Phßng nghiÖp vô II §¹i diÖn C«ng ty t¹i TTGD Phßng Giao dÞch Chi nh¸nh t¹i TP. HCM Phßng KÕ to¸n-Tæng hîp Phßng T­ vÊn Phßng giao dÞch §¹i héi ®ång cæ ®«ng Lµ c¬ quan quyÕt ®Þnh cao nhÊt cña C«ng ty bao gåm tÊt c¶ c¸c cæ ®«ng cã quyÒn biÓu quyÕt §¹i héi ®ång Cæ ®«ng cã thÓ d­íi 3 h×nh thøc: §¹i héi ®ång Cæ ®«ng thµnh lËp §¹i héi ®ång thµnh lËp ®­îc triÖu tËp theo yªu cÇu cña Ban Trï bÞ thµnh lËp C«ng ty hoÆc cña c¸c Cæ ®«ng s¸ng lËp ®Ó tiÕn hµnh: th¶o luËn vµ th«ng qua ch­¬ng tr×nh vµ Ên ®Þnh thêi gian hoµn thµnh c¸c thñ tôc vµ hå s¬ xin cÊp giÊy phÐp ho¹t ®éng; quyÕt ®Þnh bé m¸y tæ chøc qu¶n lý cña C«ng ty; bÇu Héi ®ång Qu¶n trÞ, Ban KiÓm so¸t cho nhiÖm kú ®Çu. Trong ®ã, Cæ ®«ng s¸ng lËp cña C«ng ty lµ Tæng C«ng ty B¶o hiÓm ViÖt Nam cã trô së chÝnh t¹i 35 Hai Bµ Tr­ng, Hoµn KiÕm, Hµ Néi. §¹i héi ®ång th­êng niªn §¹i héi ®ång th­êng niªn häp mçi n¨m 1 lÇn do Chñ tÞch Héi ®ång Qu¶n trÞ hoÆc Ban KiÓm so¸t triÖu tËp ®Ó gi¶i quyÕt nh÷ng c«ng viÖc cña C«ng ty trong ph¹m vi vµ quyÒn h¹n. §¹i héi ®ång th­êng niªn cã nhiÖm vô vµ quyÒn h¹n chÝnh: QuyÕt ®Þnh kÕ ho¹ch ph¸t triÓn vµ kinh doanh hµng n¨m cña C«ng ty; th«ng qua b¸o c¸o ®Þnh kú cña Héi ®ång Qu¶n trÞ; th«ng qua quyÕt to¸n n¨m tµi chÝnh, quyÕt ®Þnh ph­¬ng ¸n ph©n phèi, sö dông lîi nhuËn, chia cæ tøc vµ trÝch lËp, sö dông c¸c quÜ cña C«ng ty do Héi ®ång Qu¶n trÞ ®Ò nghÞ; bÇu, b·i miÔn thµnh viªn Héi ®ång Qu¶n trÞ, thµnh viªn Ban KiÓm so¸t; quyÕt ®Þnh viÖc t¨ng, gi¶m, bæ sung Vèn §iÒu lÖ cña C«ng ty, ph¸t hµnh Cæ phiÕu; th«ng qua §iÒu lÖ bæ sung, söa ®æi; xem xÐt sai ph¹m vµ quyÕt ®Þnh h×nh thøc xö lý ®èi víi c¸c thµnh viªn Héi ®ång Qu¶n trÞ, thµnh viªn Ban KiÓm so¸t g©y thiÖt h¹i cho C«ng ty. §¹i héi ®ång bÊt th­êng §¹i héi ®ång bÊt th­êng ®­îc Héi ®ång Qu¶n trÞ triÖu tËp ®Ó gi¶i quyÕt nh÷ng vÊn ®Ò ph¸t sinh bÊt th­êng ¶nh h­ëng ®Õn tæ chøc, ho¹t ®éng cña C«ng ty nh­: Th¶o luËn, th«ng qua §iÒu lÖ söa ®æi, bæ sung cña C«ng ty; quyÕt ®Þnh xö lý c¸c vÊn ®Ò bÊt th­êng hoÆc c¸c tranh chÊp, tè tông cña C«ng ty; chÊn chØnh ho¹t ®éng cña Héi ®ång Qu¶n trÞ vµ Ban KiÓm so¸t; quyÕt ®Þnh c¸c vÊn ®Ò thay ®æi, bæ sung, b·i miÔn thµnh viªn Héi ®ång Qu¶n trÞ, thµnh viªn Ban KiÓm so¸t v× nh÷ng lý do khÈn cÊp; xem xÐt, quyÕt ®Þnh c¸c vÊn ®Ò khÈn cÊp kh¸c ¶nh h­ëng ®Õn C«ng ty. Qu¶n trÞ C«ng ty Héi ®ång Qu¶n trÞ Héi ®ång Qu¶n trÞ do §¹i Héi ®ång bÇu, Héi ®ång Qu¶n trÞ lµ c¬ quan ®¹i diÖn th­êng trùc cña §¹i Héi ®ång, thay mÆt §¹i Héi ®ång qu¶n trÞ C«ng ty gi÷a c¸c kú §¹i Héi ®ång vµ cã toµn quyÒn nh©n danh C«ng ty ®Ó quyÕt ®Þnh mäi vÊn ®Ò liªn quan ®Õn môc ®Ých, quyÒn lîi cña C«ng ty, trõ nh÷ng vÊn ®Ò thuéc thÈm quyÒn cña §¹i Héi ®ång. NhiÖm kú cña Héi ®ång Qu¶n trÞ lµ 3 n¨m, Héi ®ång Qu¶n trÞ cã tõ 5 ®Õn 9 thµnh viªn bao gåm 1 Chñ tÞch, 1 Phã chñ tÞch vµ c¸c Uû viªn. Ban ®Çu Chñ tÞch Héi ®ång Qu¶n trÞ lµ «ng Tr­¬ng Méc L©m, sau ®ã n¾m gi÷ träng tr¸ch nµy lµ bµ NguyÔn ThÞ Phóc L©m cho ®Õn nay. Héi ®ång Qu¶n trÞ cã nh÷ng quyÒn h¹n vµ tr¸ch nhiÖm chÝnh sau: Qu¶n trÞ C«ng ty theo Ph¸p luËt, §iÒu lÖ C«ng ty vµ c¸c NghÞ quyÕt cña §¹i héi ®ång; kiÕn nghÞ lo¹i Cæ phÇn vµ tæng sè Cæ phÇn ®­îc quyÒn chµo b¸n cñ tõng lo¹i; quyÕt ®Þnh viÖc chµo b¸n Cæ phÇn míi; tr×nh §¹i héi ®ång Cæ ®«ng viÖc tæ chøc l¹i hoÆc gi¶i thÓ C«ng ty, ®Ò xuÊt viÖc bÇu cö vµ b·i miÔn thµnh viªn Héi ®ång Qu¶n trÞ vµ Ban KiÓm so¸t; tr×nh b¸o c¸o quyÕt to¸n tµi chÝnh hµng n¨m lªn §¹i Héi ®ång; kiÕn nghÞ møc tr¶ cæ tøc, quyÕt ®Þnh thêi h¹n vµ thñ tôc tr¶ cæ tøc hoÆc xö lý c¸c kho¶n lç ph¸t sinh trong qu¸ tr×nh kinh doanh; th«ng qua qui chÕ lao ®éng, tiÒn l­¬ng phô cÊp, th­ëng ph¹t vµ c¸c chÕ ®é phóc lîi trong C«ng ty trªn c¬ së ph¸p luËt. QuyÕt ®Þnh vÒ biªn chÕ, bé m¸y qu¶n lý, vÒ ph­¬ng ¸n nh©n sù cña C«ng ty vµ nh÷ng ®iÒu chØnh kh¸c khi cÇn thiÕt theo ®Ò nghÞ cña Gi¸m ®èc. Ban kiÓm so¸t Ban KiÓm so¸t gåm 3 thµnh viªn do §¹i Héi ®ång bÇu vµ b·i miÔn víi ®a sè phiÕu b»ng h×nh thøc trùc tiÕp bá phiÕu kÝn. Tr­ëng Ban KiÓm so¸t do Ban KiÓm so¸t tù bÇu vµ viÖc thay ®æi vÞ trÝ Tr­ëng Ban KiÓm so¸t quyÕt ®Þnh d­íi sù chøng kiÕn cña Chñ tÞch hoÆc Phã Chñ tÞch Héi ®ång Qu¶n trÞ. C¸c KiÓm so¸t viªn chÞu tr¸ch nhiÖm tr­íc §¹i Héi ®ång vÒ nh÷ng sai ph¹m cña m×nh g©y thiÖt h¹i cho C«ng ty trong qu¸ tr×nh thùc hiÖn nhiÖm vô ®­îc giao. NhiÖm kú cña thµnh viªn Ban KiÓm so¸t cïng nhiªm kú cña Héi ®ång Qu¶n trÞ. KiÓm so¸t viªn kh«ng thÓ ®ång thêi lµ thµnh viªn Héi ®ång Qu¶n trÞ, Gi¸m ®èc ®iÒu hµnh, Phã Gi¸m ®èc ®iÒu hµnh, KÕ to¸n tr­ëng. Ban KiÓm so¸t cã nhiÖm vô vµ quyÒn h¹n: KiÓm so¸t viÖc qu¶n trÞ vµ ®iÒu hµnh ho¹t ®éng kinh doanh, kiÓm tra sæ s¸ch kÕ to¸n, tµi s¶n, quyÕt to¸n n¨m tµi chÝnh cña C«ng ty vµ kiÕn nghÞ kh¾c phôc sai ph¹m (nÕu cã); ®­îc tham gia c¸c phiªn häp cña Héi ®ång Qu¶n trÞ, ®­îc ph¸t biÓu ý kiÕn, ®­îc chÊt vÊn vµ cã nh÷ng kiÕn nghÞ nh­ng kh«ng ®­îc biÓu quyÕt. Th«ng b¸o ®Þnh kú tµi chÝnh, kÕt qu¶ kiÓm so¸t cho Héi ®ång Qu¶n trÞ; tham gia ý kiÕn cña Héi ®ång Qu¶n trÞ tr­íc khi tr×nh b¸o c¸o, kÕt luËn vµ kiÕn nghÞ lªn §¹i Héi ®ång; thµnh viªn Ban KiÓm so¸t ph¶i chÞu tr¸ch nhiÖm vÒ tÝnh trung thùc cña sè liÖu b¸o c¸o còng nh­ bÝ mËt cña C«ng ty. Kh«ng ®­îc cung cÊp bÊt kú th«ng tin nµo cña C«ng ty mµ theo quyÕt ®Þnh cña C«ng ty ®­îc coi lµ th«ng tin mËt. Ban Gi¸m ®èc Gi¸m ®èc ®iÒu hµnh lµ ng­êi ®¹i diÖn theo Ph¸p luËt cña C«ng ty, lµ ng­êi ®iÒu hµnh ho¹t ®éng kinh doanh hµng ngµy cña C«ng ty, chÞu tr¸ch nhiÖm c¸ nh©n tr­íc Héi ®ång Qu¶n trÞ vÒ viÖc tiÕn hµnh c¸c quyÒn vµ nghÜa vô ®­îc giao. Gi¸m ®èc cña C«ng ty lµ «ng NguyÔn Quang Vinh, Phã Gi¸m ®èc lµ «ng Ph¹m Quang Huy. Gi¸m ®èc vµ Phã Gi¸m ®èc C«ng ty do Héi ®ång Qu¶n trÞ bæ nhiÖm, miÔn nhiÖm, khen th­ëng, kû luËt theo nghÞ quyÕt cña Héi ®ång Qu¶n trÞ. Gi¸m ®èc cã quyÒn h¹n vµ tr¸ch nhiÖm sau: §¹i diÖn cho C«ng ty trong c¸c giao dÞch víi c¸c c¬ quan qu¶n lý Nhµ n­íc, c¸c tæ chøc vµ c¸ nh©n vÒ c¸c vÊn ®Ò liªn quan ®Õn c¸c ho¹t ®éng cña C«ng ty; thay mÆt Héi ®ång Qu¶n trÞ qu¶n lý toµn bé tµi s¶n C«ng ty; x©y dùng c¬ cÊu, tæ chøc ®iÒu hµnh vµ chÞu tr¸ch nhiÖm vÒ mäi ho¹t ®éng kinh doanh cña C«ng ty theo ®óng Ph¸p luËt, §iÒu lÖ C«ng ty vµ NghÞ quyÕt cña Héi ®ång Qu¶n trÞ; quyÕt ®Þnh tuyÓn dông, sa th¶i, bæ nhiÖm, miÔn nhiÖm, c¸ch chøc, khen th­ëng, kû luËt nh©n viªn vµ c¸c chøc danh qu¶n lý trong C«ng ty, trõ c¸c chøc danh do Héi ®ång Qu¶n trÞ bæ nhiÖm, miÔn nhiªm, c¸ch chøc; b¸o c¸o Héi ®«ng Qu¶n trÞ vµ c¸c c¬ quan Nhµ n­íc cã thÈm quyÒn vÒ kÕt qu¶ ho¹t ®éng kinh doanh cña C«ng ty theo quyÕt ®Þnh cña Ph¸p luËt; chÞu sù kiÓm tra, gi¸m s¸t cña Héi ®ång Qu¶n trÞ, Ban KiÓm so¸t vµ c¸c c¬ quan Nhµ n­íc cã thÈm quúªn ®èi víi viÖc thùc hiÖn nhiÖm vô ®iÒu hµnh cña m×nh. C¸c phßng nghiÖp vô Phßng NghiÖp vô1: Thùc hiÖn nghiÖp vô t­ vÊn (tµi chÝnh vµ huy ®éng vèn, cæ phÇn ho¸, niªm yÕt) vµ qu¶n lý danh môc ®Çu t­. Phßng NghiÖp vô 2: TriÓn khai nghiÖp vô B¶o l·nh Ph¸t hµnh, ®Êu thÇu Tr¸i phiÕu ChÝnh phñ, ®¹i lý ph¸t hµnh, t­ vÊn ph¸t hµnh vµ tù doanh. Phßng Giao dÞch: Thùc hiÖn nghiÖp vô M«i giíi. Phßng Tæng hîp: Thùc hiÖn qu¶n lý c¸c c«ng t¸c liªn quan ®Õn hµnh chÝnh, tæng hîp, tin häc... Phßng kÕ to¸n, l­u ký: H¹ch to¸n c¸c nghiÖp vô ph¸t sinh kh«ng chØ cho C«ng ty mµ cßn cho c¸c kh¸ch hµng cña C«ng ty. Chi nh¸nh thµnh phè Hå ChÝ Minh: Thùc hiÖn c¸c nghiÖp vô M«i giíi, T­ vÊn... §¹i diÖn giao dÞch t¹i sµn: NhËn lÖnh tõ C«ng ty vµ nhËp lÖnh vµo HÖ thèng giao dÞch cña ThÞ tr­êng giao dÞch Chøng kho¸n. C¸c ho¹t ®éng cña C«ng ty Cæ phÇn Chøng kho¸n B¶o ViÖt Ho¹t ®éng kinh doanh N¨m 2003 tiÕp tôc lµ mét n¨m hÕt søc khã kh¨n cña TTCK ViÖt Nam nãi chung vµ cña BVSC nãi riªng, tuy nhiªn BVSC ®· cè g¾ng nç lùc nh»m triÓn khai thùc hiÖn ®ång bé c¸c ho¹t ®éng nghiÖp vô, phÊn ®Êu ®em l¹i hiÖu qu¶ ho¹t ®éng cao nhÊt. NghiÖp vô M«i giíi BVSC lu«n quan t©m ®Õn viÖc n©ng cao chÊt l­îng dÞch vô, chÊt l­îng cung cÊp th«ng tin vµ t­ vÊn ra quyÕt ®Þnh ®Çu t­, kh«ng ngõng c¶i tiÕn vµ ®a d¹ng ho¸ c¸c dÞch vô tiÖn Ých phôc vô kh¸ch hµng. Bªn c¹nh c¸c dÞch vô hiÖn cã nh­ cho vay cÇm cè Chøng kho¸n víi nguån cung cÊp tÝn dông lµ Tæng C«ng ty B¶o hiÓm ViÖt Nam, Ng©n hµng INDOVINA, cho vay øng tr­íc tiÒn b¸n Chøng kho¸n víi nguån cung cÊp lµ Tæng C«ng ty B¶o hiÓm ViÖt Nam, cho vay hç trî tiÒm mua Chøng kho¸n víi nguån cung cÊp lµ Ng©n hµng INDOVINA, n¨m 2003 võa qua BVSC ®· ®­a ra c¸c dÞch vô míi nh­ cho vay øng tr­íc tiÒn cæ tøc víi nguån cung cÊp lµ Tæng C«ng ty B¶o hتm ViÖt Nam, cho vay c¸n bé nh©n viªn mua Cæ phÇn trong doanh nghiÖp Nhµ n­íc cæ phÇn ho¸. DÞch vô nµy bao gåm c¸c phÇn viÖc liªn quan ®Õn: L­u gi÷ sæ cæ ®«ng, thùc hiÖn c¸c thñ tôc chuyÓn nh­îng cæ phÇn theo quy ®Þnh cña LuËt Doanh nghiÖp vµ B¶n ®iÒu lÖ cña C«ng ty, cung cÊp danh s¸ch chÝnh x¸c cæ ®«ng t¹i bÊt cø thêi ®iÓm nµo theo yªu cÇu cña C«ng ty, BVSC cã thÓ hîp t¸c víi C«ng ty trong viÖc chi tr¶ hé cæ tøc cho c¸c cæ ®«ng t¹i Chi nh¸nh vµ c¸c ®¹i lý giao dÞch trªn ph¹m vi toµn quèc cña BVSC. C«ng t¸c ph¸t triÓn kh¸ch hµng vÉn lu«n ®­îc sù quan t©m tho¶ ®¸ng, ®Æc biÖt lµ viÖc ph¸t triÓn khèi kh¸ch hµng lµ ng­êi ®Çu t­ n­íc ngoµi. HiÖn nay, ngoµi h×nh thøc giao dÞch trùc tiÕp t¹i c¸c §iÓm giao dÞch cña BVSC, kh¸ch hµng cã thÓ lùa chän h×nh thøc giao dÞch tõ xa mµ kh«ng cÇn ph¶i ®Õn c¸c ®iÓm giao dÞch cña BVSC. BVSC ®­îc ®¸nh gi¸ lµ 1 trong 2 C«ng ty hµng ®Çu t¹i ViÖt Nam hiÖn nay vÒ dÞch vô M«i giíi Chøng kho¸n ho¹t ®éng t­¬ng ®èi cã hiÖu qu¶, cã lîi nhuËn cao nhÊt trong ho¹t ®éng nµy. N¨m 2001, sè tµi kho¶n giao dÞch cña c¸c kh¸ch hµng t¹i c¸c C«ng ty Chøng kho¸n lµ 5850 th× trong sè ®ã BVSC cã gÇn 1400 tµi kho¶n. Doanh thu tõ ho¹t ®éng M«i giíi cã sù t¨ng tr­ëng ®¸ng kÓ, trong th¸ng 6/2001, BVSC ®¹t 389 triÖu ®ång, t¨ng 9,7 lÇn so víi th¸ng 8/2000. N¨m 2002 tæng gi¸ trÞ giao dÞch lµ 545 tû ®ång trong ®ã phÝ giao dÞch lµ 2,1 tû ®ång. Tuy nhiªn, còng nh­ c¸c C«ng ty Chøng kho¸n ViÖt Nam hiÖn nay, nghiÖp vô M«i giíi cña C«ng ty Chøng kho¸n B¶o ViÖt ch­a thùc sù ®óng víi nghiÖp vô M«i giíi vÉn th­êng thÊy trªn c¸c TTCK trªn thÕ giíi. C¸c nhµ M«i giíi vÉn chØ thô ®éng chê vµ b¸n hé, mua hé khi kh¸ch hµng yªu cÇu. N¨m 2004, BVSC sÏ t¨ng c­êng kh¶ n¨ng c¹nh tranh trong ho¹t ®éng M«i giíi nh»m thu hót c¸c kh¸ch hµng ®Çu t­ trong n­íc còng nh­ n­íc ngoµi b»ng c¸c biÖn ph¸p n¨ng cao c«ng t¸c ch¨m sãc kh¸ch hµng, t¹o mäi ®iÒu kiÖn thuËn lîi cho kh¸ch hµng giao dÞch t¹i BVSC, rµ so¸t ®Ó c¶i tiÕn hoµn thiÖn c¸c dÞch vô tiÖn Ých hiÖn cã, thùc hiÖn x©y dùng c¬ së d÷ liÖu vÒ c¸c C«ng ty niªm yÕt vµ c¸c C«ng ty cæ phÇn, tiÕn hµnh ®¸nh gi¸ s¸t t×nh h×nh thÞ tr­êng, dù ®o¸n diÔn biÕn gi¸ cña c¸c cæ phiÕu nh»m n©ng cao chÊt l­îng nghiÖp vô t­ vÊn ®Çu t­ cho kh¸ch hµng theo h­íng ngµy cµng chuyªn nghiÖp, më réng ho¹t ®éng ®¹i lý giao dÞch b»ng nhiÒu h×nh thøc. Bªn c¹nh ®ã, BVSC tiÕp tôc duy tr× vµ n©ng cÊp viÖc cung cÊp th«ng tin giao dÞch trùc tuyÕn, duy tr× vµ cËp nhËt th«ng tin vÒ ThÞ tr­êng Chøng kho¸n lªn b¶n tin hµng ngµy, b¶n tin th¸ng vµ trang tin ®iÖn tö NghiÖp vô Tù doanh C«ng ty tù mua b¸n Chøng kho¸n cho chÝnh m×nh d­íi h×nh thøc chñ yÕu lµ mua Chøng kho¸n niªm yÕt l« lÎ trªn c¬ së tho¶ thuËn vÒ gi¸ c¶, sau ®ã tËp hîp l¹i thµnh l« ch½n ®Ó b¸n trªn thÞ tr­êng chÝnh thøc. TÝnh ®Õn hÕt th¸ng 6/2001 BVSC ®¹t ®­îc kho¶ng 1,1 tû ®ång tõ ho¹t ®éng nµy. Trong n¨m 2004, BVSC sÏ tiÕp tôc b¸m s¸t thÞ tr­êng vµ cã kÕ ho¹ch ®iÒu chØnh danh môc tù doanh vµ danh môc nhËn uû th¸c ®Çu t­ cho phï hîp víi diÔn biÕn thÞ tr­êng, gi¶m bít tû lÖ Chøng kho¸n cã ®é rñi ro cao, ho¸n ®æi sang c¸c lo¹i Chøng kho¸n cã thÞ gÝ t­¬ng ®­¬ng nh­ng cã chiÒu h­íng æn ®Þnh vÒ gi¸, cã tÝnh thanh kho¶n cao vµ tû suÊt ®Çu t­ ®¶m b¶o yªu cÇu, hoÆc c¸c cæ phiÕu ch­a niªm yÕt cã thu nhËp æn ®Þnh; bªn c¹nh ®ã sÏ tiÕp tôc thùc hiÖn chiÕn l­îc mua b¸n quay vßng nhanh ®Ó gi¶m gi¸ vèn hoÆc h­ëng chªnh lÖch gi¸. NghiÖp vô Qu¶n lý danh môc ®Çu t­ Trong tr­êng hîp c¸c tæ chøc, c¸ nh©n muèn ®Çu t­ vµo c¸c Chøng kho¸n nh­ng kh«ng cã ®iÒu kiÖn ®Ó ®Çu t­ chuyªn nghiÖp còng nh­ theo dâi viÖc ®Çu t­ cña m×nh, NghiÖp vô Qu¶n lý danh môc ®Çu t­ sÏ ®¸p øng nhu cÇu nµy. Tuy nhiªn, trong ®iÒu kiÖn thÞ tr­êng cßn ch­a ph¸t triÓn, hµng ho¸ cßn ch­a nhiÒu, tæng gi¸ trÞ thÊp, qui m« cßn nhá cã thÓ ¶nh h­ëng bëi yÕu tè ®Çu c¬ vµ dÔ bÞ tæn th­¬ng khi nÒn kinh tÕ cã biÕn ®éng lín, Ho¹t ®éng qu¶n lý danh môc ®Çu t­ cña B¶o ViÖt nãi riªng vµ c¸c C«ng ty Chøng kho¸n nãi chung cßn h¹n hÑp. Song ch¾c ch¾n trong t­¬ng lai kh«ng xa ho¹t ®éng nµy sÏ lµ nguån thu chÝnh cña C«ng ty khi mµ thÞ tr­êng ph¸t triÓn, nhµ ®Çu t­ cÇn cã mét tæ chøc chuyªn nghiÖp ®Ó theo dâi viÖc ®Çu t­ cña m×nh. NghiÖp vô B¶o l·nh ph¸t hµnh Lµ C«ng ty Chøng kho¸n ®Çu tiªn ®­îc thµnh lËp t¹i ViÖt Nam, ngay tõ nh÷ng ngµy ®Çu ho¹t ®éng, BVSC ®· sím triÓn khai mét c¸ch cã hÖ thèng vµ hiÖu qu¶ c¸c nghiÖp vô vÒ Chøng kho¸n vµ ThÞ tr­êng Chøng kho¸n. BVSC ®· hîp t¸c thµnh c«ng víi nhiÒu ®èi t­îng kh¸ch hµng kh¸c nhau, tõ nh÷ng doanh nghiÖp thuéc c¸c thµnh phÇn kinh tÕ kh¸c nhau ®Õn nh÷ng ®Þnh chÕ tµi chÝnh cña Nhµ n­íc nh­ Kho b¹c Nhµ n­íc, Quü hç trî ph¸t triÓn, Ng©n hµng Nhµ ®ång b»ng s«ng Cöu Long, Ng©n hµng N«ng nghiÖp ViÖt Nam ®Ó thùc hiÖn ®Êu thÇu, b¶o l·nh vµ ®¹i lý ph¸t hµnh cæ phiÕu, tr¸i phiÕu nh»m môc ®Ých huy ®éng vèn. §­îc sù hç trî cña Tæng C«ng ty B¶o hiÓm ViÖt Nam, BVSC ®· vµ ®ang x©y dùng m¹ng l­íi c¸c ®¹i lý réng kh¾p trªn c¶ n­íc s½n sµng phôc vô ®¾c lùc cho qu¸ tr×nh ph©n phèi Chøng kho¸n. N¨m 2002, Tæng khèi l­îng Tr¸i phiÕu ChÝnh phñ ®­îc C«ng ty lµm ®¹i lý bÈo l·nh lµ 376 tû ®ång, ®¹t doanh thu 658 triÖu ®ång. C«ng ty B¶o l·nh ph¸t hµnh ®Çu tiªn lo¹i C«ng tr¸i 10, 15 n¨m, vµ ®Êu thÇu Tr¸i phiÕu ChÝnh phñ ®¹t 145 tû ®ång. Trong n¨m 2003, BVSC tiÕp tôc duy tr× vµ ®· thùc hiÖn thµnh c«ng nhiÒu ®ît B¶o l·nh ph¸t hµnh tr¸i phiÕu ChÝnh phñ víi tæng gi¸ trÞ B¶o l·nh trªn 500 tû ®ång, triÓn khai lµm ®¹i lý ph¸t hµnh kú phiÕu ng©n hµng vµ cæ phiÕu cho mét sè ®¬n vÞ. C«ng t¸c ®Çu t­ vèn ®¹t ®­îc hiÖu qu¶ cao h¬n møc huy ®éng b×nh qu©n cña c¸c Ng©n hµng trong cïng thêi kú, viÖc t¹o lËp kÕ ho¹ch sö dông tiÒn mÆt th­êng xuyªn gióp cho c¸c kho¶n ®Çu t­ vèn lu«n cã kú h¹n dµi, l·i suÊt æn ®Þnh ë møc cao, C«ng ty còng ®· m¹nh d¹n vay ng¾n h¹n ng©n hµng ®Ó chuyÓn tiÕp kÞp thêi c¸c kho¶n ®Çu t­ s¾p ®Õn thêi kú ®¸o h¹n khi l·i suÊt ®Çu t­ cã xu h­íng gi¶m. Trong n¨m 2004 BVSC sÏ chñ ®éng n¾m b¾t kÕ ho¹ch ph¸t hµnh cña c¸c tæ chøc ph¸t hµnh nh­ Kho b¹c Nhµ n­íc, QuÜ hç trî ph¸t triÓn... TiÕn hµnh th­¬ng l­îng møc l·i suÊt ph¸t hµnh hiÖu qu¶ nhÊt ®Ó thùc hiÖn B¶o l·nh ph¸t hµnh Tr¸i phiÕu cho c¸c kh¸ch hµng. Bªn c¹nh ®ã, BVSC sÏ tiÕn hµnh khai th¸c vµ t×m hiÓu c¸c ®ît ph¸t hµnh cã l·i suÊt cao cña c¸c ng©n hµng th­¬ng m¹i ®Ó lµm ®¹i lý ph¸t hµnh, nghiªn cøu vµ xóc tiÕn B¶o l·nh ph¸t hµnh cho mét sè tæ chøc vµ BVSC lµm t­ vÊn. BVSC sÏ chñ ®éng liªn hÖ th­êng xuyªn víi c¸c Ng©n hµng vµ ph©n bè c¸c kho¶n ®Çu t­ phï hîp ®Ó tho¶ thuËn møc l·i suÊt hîp lý nh»m t¨ng doanh thu ho¹t ®éng ®Çu t­ vèn. TiÕn hµnh tæ chøc ho¹ch ®Þnh kÕ ho¹ch sö dông tiÒn mÆt nh»m tËn dông tèi ®a c¸c nguån cho ®Çu t­. Ngoµi ra, BVSC tiÕp tôc nghiªn cøu c¸c c¬ héi ®Çu t­ kh¸c nhu ®Çu t­ vµo Tr¸i phiÕu ChÝnh phñ hoÆc Tr¸i phiÕu doanh nghiÖp nh»m tèi ®a ho¸ thu nhËp. NghiÖp vô T­ vÊn ®Çu t­ BVSC ®ang tiÕp tôc triÓn khai t­ vÊn tµi chÝnh, t­ vÊn ph¸t hµnh, niªm yÕt Chøng kho¸n vµ t­ vÊn cæ phÇn ho¸ cho c¸c ®èi t­îng lµ doanh nghiÖp Nhµ n­íc, c«ng ty cæ phÇn, doanh nghiÖp Nhµ n­íc ®· cæ phÇn ho¸ vµ doanh nghiÖp cã vèn ®Çu t­ n­íc ngoµi. N¨m 2003 ChÝnh phñ ®· phª duyÖt ph­¬ng ¸n tæng thÓ s¾p xÕp, ®æi míi doanh nghiÖp Nhµ n­íc cña c¸c Bé, ngµnh vµ c¸c ®Þa ph­¬ng, bªn c¹nh ®ã viÖc ChÝnh phñ ban hµng NghÞ ®Þnh sè 38/2003/N§-CP vÒ viÖc chuyÓn ®æi doanh nghiÖp cã vèn ®Çu t­ n­íc ngoµi thµnh c«ng ty cæ phÇn ®· t¹o ®iÒu kiÖn thuËn lîi cho viÖc triÓn khai ho¹t ®éng t­ vÊn, ®Æc biÖt lµ t­ vÊn cæ phÇn hãa. N¨m 2003, BVSC ®· chuyÓn h­íng tËp trung m¹nh vµo m¶ng t­ vÊn cæ phÇn ho¸, cung cÊp dÞch vô t­ vÊn trän gãi cho ®Õn khi hoµn thµnh viÖc chuyÓn giao DNNN thµnh c«ng ty cæ phÇn, t­ vÊn t¸i cÊu tróc tµi chÝnh gióp c¸c doanh nghiÖp cã tiÒn ®Ò ph¸t triÓn sau khi chuyÓn ®æi. HiÖn nay, BVSC ®· vµ ®ang tiÕn hµnh t­ vÊn niªm yÕt Chøng kho¸n, t­ vÊn cæ phÈn ho¸, t­ vÊn tµi chÝnh vµ ph¸t hµnh Chøng kho¸n, tæ chøc ®Êu gi¸ b¸n cæ phÇn cho nhiÒu doanh nghiÖp t¹i H¶i Phßng, Hµ Néi, thµnh phè Hå ChÝ Minh, c¸c doanh nghiÖp thuéc Bé C«ng nghiÖp, Bé N«ng nghiÖp vµ Ph¸t triÓn N«ng th«n, Bé Th­¬ng m¹i vµ c¶ doanh nghiÖp cã vèn ®Çu t­ n­íc ngoµi... N¨m 2002, 4 trong 10 c«ng ty niªm yÕt lµ kh¸ch hµng cña BVSC. N¨m 2004, BVSC x¸c ®Þnh sÏ tËp trung ®Èy m¹nh ho¹t ®éng nghiÖp vô nµy, tiÕn hµnh triÓn khai, t×m kiÕm vµ khai th¸c c¸c kh¸ch hµng míi, chó träng ®Õn c¸c ho¹t ®éng t­ vÊn tµi chÝnh, t­ vÊn cæ phÇn ho¸, t­ vÊn ph¸t hµnh, t­ vÊn niªm yÕt vµ triÓn khai thªm lo¹i h×nh t­ vÊn t¸i cÊu tróc doanh nghiÖp. BVSC sÏ th­êng xuyªn n©ng cao chuyªn m«n, nghiÖp vô cho c¸c c¸n bé t­ vÊn, nghiªn cøu hoµn thiÖn c¸c dÞch vô hç trî cho nghiÖp vô t­ vÊn, n©ng cao chÊt l­îng dÞch vô nh»m phôc vô kh¸ch hµng ngµy mét tèt h¬n. NghiÖp vô L­u ký Chøng kho¸n TÝnh ®Õn hÕt n¨m 2001 C«ng ty Chøng kho¸n B¶o ViÖt lµ thµnh viªn cã l­îng Chøng kho¸n l­u ký tËp trung lín nhÊt, kho¶ng 2,3 triÖu cæ phiÕu, chiÕm 16% tæng sè cæ phiÕu l­u ký vµ kho¶ng 1,1 triÖu tr¸i phiÕu, chiÕm gÇn 10% tæng sè tr¸i phiÕu l­u ký. C¸c thµnh viªn kh¸c cã sè l­îng cæ phiÕu l­u ký cao lµ C«ng ty Chøng kho¸n Sµi Gßn, C«ng ty Chøng kho¸n ACB, C«ng ty Chøng kho¸n ng©n hµng §Çu t­ vµ Ph¸t triÓn. N¨m 2004, BVSC sÏ tiÕp tôc triÓn khai thùc hiÖn nghiÖp vô L­u ký Chøng kho¸n, më réng vµ ®Èy m¹nh ho¹t ®éng l­u ký chøng kho¸n ch­a niªm yÕt b»ng dÞch vô qu¶n lý sæ cæ ®«ng, danh s¸ch tr¸i chñ, ®¹i lý chuyÓn nh­îng cho c¸c tæ chøc ph¸t hµnh mét c¸ch chuyªn nghiÖp nh»m t¨ng doanh thu vµ hç trî cho c¸c ho¹t ®éng nghiÖp vô kh¸c. Ho¹t ®éng tæ chøc bé m¸y c«ng ty So víi thêi kú ®Çu khi míi thµnh lËp, ®Õn nay sau 3 n¨m ho¹t ®éng bé m¸y tæ chøc trong c«ng ty ®· cã nh÷ng thay ®æi míi. Sè l­îng nh©n viªn ®· t¨ng lªn mét c¸ch ®¸ng kÓ ®i ®«i víi tr×nh ®é vµ nghiÖp vô còng ®­îc n©ng cao. C¸c ho¹t ®éng cña C«ng ty ngµy cµng mang tÝnh chuyªn nghiÖp h¬n do ®ã ®· mang l¹i nh÷ng thµnh tùu ®¸ng khÝch lÖ. Trong ®iÒu kiÖn m«i tr­êng Ph¸p luËt ®ang tõng b­íc ®­îc c¸c c¬ quan qu¶n lý söa ®æi, c¶i tiÕn, hoµn thiÖn b»ng viÖc ban hµnh QuyÕt ®Þnh sè 146/2003/Q§-TTg cho phÐp n©ng tû lÖ tham gia ®Çu t­ cña ng­êi n­íc ngoµi trong mét tæ chøc niªm yÕt tõ 20% lªn 30% vµ ®Æc biÖt lµ viÖc ban hµnh NghÞ ®Þnh sè 144/2003/N§-CP vÒ Chøng kho¸n vµ TTCK thay thÕ cho NghÞ ®Þnh sè 48/1998/N§-CP tr­íc ®©y nh»m hoµn thiÖn khung ph¸p lý ®iÒu chØnh mäi ho¹t ®éng cña thÞ tr­êng, t¹o ra m«i tr­êng th«ng tho¸ng vµ ®Çy ®ñ h¬n cho c¸c chñ thÓ tham gia BVSC ®· cã nh÷ng ®iÒu kiÖn thuËn lîi ®Ó tù hoµn thiÖn m×nh, vµ ®· chøng tá ®­îc chç ®øng v÷ng ch¾c cña m×nh trªn TTCK ViÖt Nam. Sù ra ®êi cña HiÖp héi Kinh doanh Chøng kho¸n ViÖt Nam (VASP) còng gãp phÇn gióp c¸c C«ng ty Chøng kho¸n v÷ng vµng h¬n. Nh÷ng kÕt qu¶ ®¹t ®­îc nh­ trªn cho thÊy sù ®oµn kÕt nhÊt trÝ vµ nç lùc rÊt cao cña Ban ®iÒu hµnh cïng toµn bé c¸n bé nh©n viªn BVSC, viÖc ®Þnh h­íng ®óng ®¾n vµ sù chØ ®¹o s¸t sao cña Héi ®ång Qu¶n trÞ; bªn c¹nh ®ã lµ sù tin t­ëng, ñng hé cña kh¸ch hµng vµ sù hîp t¸c, hç trî cña c¸c c¬ quan Nhµ n­íc.